LiveZilla Live Help
заказать сейчас
МЕТОДИЧКИ


Далее...

КОНТАКТЫ:
Тел.: (495) 507-98-54
          (499) 917-07-23

м. Таганская,
ул. Большие Каменщики,
д. 1, оф. 613

E-mail: superdiplom@mail.ru

ICQ-консультант

ЧАСЫ РАБОТЫ:
пон. - пт.: 09.00 - 18.00
суббота - выходной
воскресенье - выходной

 

Реклама на сайте:

Н.А.Игнатущенко, Л.В.Петрова, Т.П. Фролова


МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ И ИЗУЧЕНИЕ КУРСА «АНАЛИЗ И ДИАГНОСТИКА
ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ»







(Методические указания, рабочая программа и задание на выполнение курсовой работы для специальностей 080502, 080507)


























Москва-2007



УДК 338.45.622.3.


Н.А.Игнатущенко, Л.В.Петрова, Т.П. Фролова

Аанализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия

Методические указания по изучению курса



Рецензенты:
- Ж.К. Галиев профессор кафедры «Экономики и планирования в горной промышленности» Московского государственного горного университета, докт. экон. наук.
- В.Н. Кулик зав. кафедрой бухгалтерского учета, статистики и финансов МГОУ, профессор, канд. экон. наук.







































В В Е Д Е Н И Е

В настоящее время технологии, с помощью которых предприятие может оценивать свое текущее состояние и вырабатывать эффективные и результативные стратегии будущего развития, претерпевают значительные изменения. В связи с этим возникает вопрос о рациональном выборе инструментария анализа, диагностики и оценки потенциала предприятия, который позволит определять внутренние возможности и «слабые» стороны развития предприятия, выявлять скрытые резервы в целях повышения эффективности его деятельности. Роль анализа и диагностики деятельности предприятия, обусловленная этими обстоятельствами, с каждым годом все больше возрастает. Управленческие решения и действия сегодня должны быть основаны на точных расчетах, глубоком и всестороннем экономическом анализе. Ни одно мероприятие не должно осуществляться до тех пор, пока не обоснована их экономическая целесообразность. Недооценка роли анализа и диагностики деятельности предприятия в современных условиях приносят чувствительные потери. И наоборот, те предприятия, на которых серьезно занимаются ретроспективным и перспективным анализом , имеют хорошие результаты, высокую экономическую эффективность.
Основной задачей курса является изучение теоретических основ и приобретение практических навыков анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Курсовая работа по этой дисциплине выполняется с целью закрепления знаний, полученных студентом при изучении дисциплин экономического цикла, умения глубоко понимать сущность экономических явлений и процессов, их взаимосвязь и взаимозависимость, получения навыков их систематизации, определения влияния факторов, оценки производственного и финансового потенциала предприятия, выявления резервов повышения эффективности производства и на этой основе разработки плана перспективного развития предприятия.
В соответствии с учебным планом студент выполняет курсовую работу и защищает ее до сдачи экзамена по дисциплине «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия». Общий объем курсовой работы 30-35 страниц табличного материала и рукописного текста. На титульном листе указывается наименование работы, фамилия и инициалы студента, шифр, номер специальности. Работа содержит оглавление, введение, основную часть из 5-6 пунктов, заключение, список использованной литературы и приложения (статистические формы отчетности, табличные материалы).







ТЕМАТИКА
ЗАНЯТИЙ И СЕТКА ЧАСОВ ПО КУРСУ

№№
пп Наименование тем Ауди-
торные
занятия Самос-тоятель-ная
работа Итого
ЛК Прак-тика
1 2 3 4 5 6
1. ПРЕДМЕТ, ЗАДАЧИ, СОДЕРЖАНИЕ АНАЛИЗА И СУЩНОСТЬ ДИАГНОСТИКИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ. ВИДЫ АНАЛИЗА. 2 - 6 8
2. МЕТОДИКА ПРОВЕДЕНИЯ АНАЛИЗА И ДИАГНОСТИКИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ. 2 - 8 10
3. ИНФОРМАЦИОННАЯ БАЗА АНАЛИЗА И ДИАГНОСТИКА, ОРГАНИЗАЦИЯ АНАЛИТИЧЕСКОЙ РАБОТЫ НА ПРЕДПРИЯТИИ 2 - 4 6
3 АНАЛИЗ И ДИАГНОСТИКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ.
2 - 16 18
4. АНАЛИЗ ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ, ТЕХНИЧЕСКОГО И СОЦИАЛЬНОГО РАЗВИТИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 4 2 18 24
5. АНАЛИЗ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ТРУДОВЫХ И МАТЕРИАЛЬНЫХ РЕСУРСОВ 4 2 18 24
6. АНАЛИЗ ЗАТРАТ НА ПРОИЗВОДСТВО И РЕАЛИЗАЦИЮ ПРОДУКЦИИ 4 2 26 32
7. АНАЛИЗ СОСТОЯНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОСНОВНЫХ СРЕДСТВ
2 - 10 12
8. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ И ДИАГНОСТИКА ПОТЕНЦИАЛА ПРЕДПРИЯТИЯ 2 2 20 24
Итого 24 8 126 158
Курсовая работа 4 26 30
Всего 24 12 152 188


КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ ПО КУРСУ
«Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия»

1. Понятие об анализе и диагностике финансово- хозяйственной деятельности предприятия.
2. Виды анализа по различным классификационным признакам.
3. Роль анализа и диагностики в повышении эффективности производства.
4. Предмет и объекты анализа и диагностики финансово- хозяйственной деятельности предприятия.
5. . Содержание и задачи анализа и диагностики финансово- хозяйственной деятельности предприятия.
6. Методика анализа хозяйственной деятельности предприятия.
7. Способы анализа хозяйственной деятельности предприятия.
8. Система показателей комплексного анализа финансово- хозяйственной деятельности предприятия .
9. Классификация факторов в АХД. Методы факторного анализа.
10. Классификация и комплексная оценка резервов производства.
11. Информационное обеспечение анализа.
12. Организация компьютерной обработки экономической информации. АРМ специалиста по анализу.
13. Анализ производства и реализации продукции, задачи, методика. Основные факторы увеличения выпуска и реализации продукции.
14. Анализ ритмичности производства продукции.
15. Анализ качества продукции.
16. Анализ состояния и использования трудовых ресурсов предприятия, основные задачи, методика.
17. Анализ использования трудовых ресурсов и фонда рабочего времени.
18. Анализ производительности труда и факторы увеличения выпуска продукции.
19. Анализ фонда заработной платы и уровня оплаты труда работников .
20. Анализ себестоимости промышленной продукции, основные задачи, методика.
21. Анализ затрат на производство продукции.
22. Анализ затрат на 1 руб. товарной продукции.
23. Анализ себестоимости продукции по элементам затрат.
24. Анализ резервов снижения себестоимости.
25. Анализ использования основных производственных фондов, основные задачи, методика.
26. Анализ наличия, движения и структуры основных фондов и технической оснащенности производства
27. Анализ эффективности использования основных средств.
28. Методика подсчета резервов увеличения выпуска продукции за счет улучшения использования основных фондов, фондоотдачи и фондорентабельности.
29. Анализ использования материальных ресурсов предприятия и состояния их запасов.
30. Какие показатели характеризуют эффективность использования материальных ресурсов.
31. Факторный анализ прибыли на рубль материальных затрат.
32. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия.
33. Анализ состава и динамики балансовой прибыли.
34. Анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности.
35. Факторный анализ прибыли от реализации продукции.
36. Анализ рентабельности предприятия.
37. Анализ факторов, определяющих рентабельность производственной деятельности и совокупного капитала предприятия.
38. Анализ распределения и использования прибыли.
39. Методика подсчета резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности предприятия.
40. Анализ безубыточности работы предприятия.
41. Маржинальный доход предприятия, факторы его определения, возможности роста.
42. Анализ цен на продукцию, услуги.
43. Принцип анализа бухгалтерского баланса предприятия и его увязка с АХД.
44. Учет инфляционных факторов в АХД.
45. Анализ финансовой устойчивости предприятия.
46. Анализ показателей платежеспособности предприятия.
47. Анализ деловой активности предприятия.
48. Диагностика потенциала предприятия: трудового, производственного, материального и финансового.
49. Методы диагностики вероятности банкротства предприятия.
50. Пути финансового оздоровления предприятия.
51. Алгоритм применения детерминированного факторного анализа: способ цепных подстановок, способ абсолютных разниц.
52. Факторные модели, которые характеризуют методы детерминированного факторного анализа.
53. Порядок проведения анализа финансового состояния предприятия.
54. Источники информации для проведения анализа финансового состояния.
55. Вертикальный и горизонтальный анализ баланса предприятия.
56. Принципы построения аналитического баланса – нетто. Правила чтения баланса.
57. Ликвидность предприятия и в чем ее отличие от его платежеспособности.
58. Показатели анализа ликвидности предприятия.
59. Понятие и оценка финансовой устойчивости предприятия.
60. Показатели анализа деловой активности предприятия.
61. Условия расчета коэффициентов восстановления платежеспособности.
62. Факторная система анализа объема продаж продукции.
63. Приемы и методы для анализа выпуска и реализации продукции.
64. Детерминированные факторные системы фонда заработной платы.
65. Приемы и способы анализа использования трудовых ресурсов.
66. Алгоритмы расчетов при факторном анализе прямых трудовых затрат.
67. Анализ условно-переменных и условно-постоянных издержек.
68. Факторы, определяющие общую материалоемкость продукции.
69. Алгоритм факторного анализа общей материалоемкости продукции способом цепной подстановки.
70. Мероприятия повышения эффективности использования материальных ресурсов.
71. Экономический смысл расчета показателей фондоотдачи и фондоемкости основных средств.
Опишите факторную модель фондоотдачи и показатели, ее составляющие?
72. Принципы построения модели анализа прибыли в системе «директ - костинг»?
73. Составляющие оценки совокупного экономического потенциала организации.
74. Последовательность проведения экспресс-оценки производственного потенциала?
75. Последовательность этапов методики определения уровня финансового потенциала организации.


5. МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ
к выполнению курсовой работы

Курсовая работа должна быть выполнена по промышленному предприятию по согласованию с руководителем работы. Задание на курсовую работу- «Провести анализ и диагностику финансово-хозяйственной деятельности по предприятию «Х» за 200…г.»
При выполнении комплексного анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности предприятия выделяются следующие этапы:
1. Уточняются объекты, цель и задачи анализа, составляется план аналитической работы.
2. Разрабатывается система синтетических и аналитических показателей, с помощью которых характеризуется объект анализа.
3. Собирается и подготавливается к анализу необходимая информация (проверяется ее точность, приводится в сопоставлении их и т.д.).
4. Проводится сравнение фактических результатов хозяйствования с показателями плана отчетного года, фактическими данными прошлых лет.
5. Выполняется факторный анализ: выделяются факторы и определяется их влияние на результат.
6. Выявляются неиспользованные и перспективные резервы повышения эффективности производства.
7. Оцениваются результаты хозяйствования с учетом использования потенциала предприятия: кадрового, материального, производственного и финансового.
8. Разрабатываются мероприятия по повышению эффективности деятельности с учетом расширения рыночного потенциала предприятия






Рекомендуется следующий примерный план курсовой работы
Введение
1. Общий анализ основных технико-экономических показателей предприятия.
2. Анализ производства и реализации продукции.
3. Анализ использования трудовых ресурсов.
4. Анализ состояния и использования основных средств.
5. Анализ затрат на производство и реализацию продукции.
6. Анализ экономических результатов и оценка эффективности деятельности предприятия.
7. Анализ финансовых показателей деятельности предприятия
Заключение
Литература
Приложения.
В заключении приводятся общие выводы по всей работе и рекомендация по использованию резервов производства, выявленных в результате проведенного анализа.


ТЕМА 1. ПРЕДМЕТ, ЗАДАЧИ, СОДЕРЖАНИЕ АНАЛИЗА И СУЩНОСТЬ ДИАГНОСТИКИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ. ВИДЫ АНАЛИЗА.
Экономический анализ как наука представляет собой систему специальных знаний, направленных на познание методологии оценки, диагностики и прогнозирования финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Предметом его изучения являются хозяйственная деятельность предприятия, явления и процессы , формирующие результаты деятельности субъекта хозяйствования.
Предмет экономического анализа определяет стоящие перед ним задачи. Среди основных выделим:
- изучение характера действия экономических законов (закон опережающего роста производительности труда над ростом заработной платы и т.д.);
- контроль за выполнением планов, заданий, нормативов, за эффективным использованием ресурсов предприятия;
-оценка результатов деятельности предприятия по выполнению планов, использованию имеющихся возможностей и диагностика его положения на рынке
-изучение влияния различных факторов на результаты работы предприятия с целью объективной оценки и диагностики его состояния;
- выявление и измерение внутренних резервов на всех стадиях производственного процесса;
- разработка мероприятий по освоению выявленных резервов роста эффективности предприятия;
Экономический анализ является необходимым элементом управления экономикой. В зависимости от потребностей управления можно выделить виды анализа (табл.1).
Таблица 1
Классификация видов экономического анализа
Признак классификации Вид анализа
По функциям управления
Уровень информационного обеспечения • внутренний управленческий анализ
• внешний финансовый анализ
Содержание процесса управления • перспективный (предварительный) анализ
• ретроспективный (последующий) анализ
• оперативный анализ
• итоговый (заключительный) анализ
Характер объектов управления • анализ стадий расширенного воспроизводства
• отраслевой анализ
• анализ ведомств и предприятий
• анализ составных элементов производства и производственных отношений
Прочие виды классификации
Субъекты анализа • анализ по заданию руководства и экономических служб
• анализ по заданию собственников и органов управления
• анализ по заданию контрагентов (поставщиков, покупателей, кредитных и финансовых органов)
Периодичность • годовой анализ
• квартальный анализ
• месячный анализ
• декадный анализ
• ежедневный анализ
Содержание и полнота изучаемых вопросов • полный анализ
• локальный анализ
• тематический анализ
Методы изучения объекта • комплектный анализ
• системный анализ
• сравнительный анализ
• сплошной анализ
• выборочный анализ
Степень автоматизации работ • анализ с использованием ПЭВМ
• анализ без применения ПЭВМ
ТЕМА 2. МЕТОДИКА ПРОВЕДЕНИЯ АНАЛИЗА И ДИАГНОСТИКИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ.
Совокупность приемов и способов, которые применяются при изучении хозяйственных процессов, составляет методику анализа и диагностики.
К экономическим методам анализа и диагностики относят сравнение, группировку, балансовый и графический методы.
К методам математической статистики относят метод средних и относительных величин, факторного анализа, индексный метод, корреляционный и регрессивный анализ и др.
Математические методы можно разделить на три группы: экономические (матричные методы, теория производственных функций, теория межотраслевого баланса); методы экономической кибернетики и оптимального программирования (линейное, нелинейное, динамическое программирование); методы исследования операций и принятия решений (теория графов, теория игр, теория массового обслуживания).
Одно из центральных мест при проведении экономического анализа и диагностики деятельности предприятия занимает факторный анализ.
Факторный анализ- это изучение взаимосвязи результата и факторов, влияющих на этот результат.
По характеру взаимосвязи между показателями различают методы детерминированного и стохастического факторного анализа.
Если между результатом и факторами существует жесткая функциональная зависимость, (т.е. мы можем анализируемый процесс представить в виде математической формулы), то это детерминированный факторный анализ. Например: Выручка от продажи товаров зависит от количества проданных товаров и цены. В=К*Ц;
Если между результатом и факторами существует некая вероятностная (неопределенная)зависимость, которую необходимо оценить, то это вероятностный факторный анализ, который называют еще стохастический. Он направлен на исследование не прямых, а косвенных связей и является инструментом углубления анализа факторов, по которым нельзя построить детерминированную модель.
Все факторы делятся на факторы первого, второго, третьего уровня.
К факторам 1 уровня относятся те, которые непосредственно влияют на результативный показатель. Факторы, которые определяют результативный показатель косвенно, при помощи факторов первого уровня, называют факторами 2 уровня. Все остальные факторы относят к 3 уровню. Создать факторную модель-значит представить изучаемое явление в виде суммы, произведения, частного нескольких факторов, определяющих его величину и находящихся с ним в функциональной зависимости.
Детализация факторного анализа во многом определяется числом факторов, влияние которых можно количественные оценить, поэтому большое значение в анализе имеют многофакторные мультипликативные модели. В основе их построения лежат следующие принципы:
• место каждого фактора в модели должно соответствовать его роли в формировании результативного показателя;
• модель должна строиться из двухфакторной полной модели путем последовательного расчленения факторов, как правило качественных, на составляющие;
• при написании формулы многофакторной модели факторы должны располагаться слева направо в порядке их замены.
Построение факторной модели – первый этап детерминированного анализа. Далее определяют способ оценки влияния факторов.: балансовый метод, метод цепной подстановки и интегральный метод.
Способ цепных подстановок заключается в определении ряда промежуточных значений обобщающего показателя путем последовательной замены базисных значений факторов на отчетные. Данный способ основан на способе элиминировании влияния факторов. Элиминировать – значит устранить, исключить воздействие всех факторов на величину результативного показателя, кроме одного. При этом исходя из того, что все факторы изменяются независимо друг от друга, т.е. сначала изменяется один фактор, а все остальные остаются без изменения, потом изменяются два при неизменности остальных и т.д.
При построении факторной модели существуют определенные правила, определяющие последовательность подстановки:
• при наличии в факторной модели количественных и качественных показателей в первую очередь рассматривается изменение количественных факторов;
• если модель представлена несколькими количественными и качественными показателями, последовательность подстановки определяется путем логического анализа.
Под количественным факторами при анализе понимают те, которые выражают количественную определенность явлений и могут быть получены путем непосредственного учета (количество рабочих, станков, сырья и т.д.).
Качественные факторы определяют внутренние качества, признаки и особенности изучаемых явлений (производительность труда, качество продукции, средняя продолжительность рабочего дня и т.д.).
Способ абсолютных разниц является модификацией способа цепной подстановки. Изменение результативного показателя за счет каждого фактора определяется как произведение отклонения изучаемого фактора на базисное или отчетное значение другого фактора в зависимости от выбранной последовательности подстановки:
Способ относительных разниц применяется для измерения влияния факторов на прирост результативного показателя в моделях вида у = (а – в) . с. Он используется в случаях, когда исходные данные содержат определенные ранее относительные отклонения факторных показателей в процентах.
Интегральный метод позволяет избежать недостатков, присущих методу цепной подстановки, и не требует применения приемов по распределению неразложимого остатка по факторам, т.к. в нем действует логарифмический закон перераспределения факторных нагрузок. Интегральный метод позволяет достигнуть полного разложения результативного показателя по факторам и носит универсальный характер.
Для проверки результатов расчетов влияния факторов на результативный совокупный показатель используется балансовый метод. Если сумма влияния факторов на результативный показатель равна его отклонению от базового значения, то, следовательно, расчеты проведены правильно. Отсутствие равенства свидетельствует о неполном учтете факторов или о допущенных ошибках:
,
где у – результативный показатель; x– факторы; – отклонение результативного показателя за счет фактора хi.
Вопросы для самоконтроля
1. Какие задачи управления решаются посредством экономического анализа?
2. Охарактеризуйте предмет экономического анализа.
3. Какие отличительные особенности характеризуют метод экономического анализа?
4. Какие принципы лежат в основе классификации приемов и способов анализа?
5. Какую роль в экономическом анализе выполняет способ сравнения?
6. Объясните способы построения детерминированных факторных моделей.
7. Опишите алгоритм применения наиболее простых способов детерминированного факторного анализа: способа цепных подстановок, способа разниц.
8. Охарактеризуйте достоинства и опишите алгоритм применения интегрального метода.
9. Приведите примеры задач и факторных моделей, к которым применяется каждый из методов детерминированного факторного анализа.


ТЕМА 3. АНАЛИЗ И ДИАГНОСТИКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ.

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.
Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным.
Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять «узкие места» в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности.
Экономический потенциал организации может быть охарактеризован двояко: с позиции имущественного положения предприятия и с позиции его финансового положения. Обе эти стороны финансово-хозяйственной деятельности взаимосвязаны — нерациональная структура имущества, его некачественный состав могут привести к ухудшению финансового положения и наоборот.
Анализ и диагностика финансового состояния предприятия предполагает следующие этапы.
1. Предварительный обзор экономического и финансового положения субъекта хозяйствования.
2. Анализ и диагностика экономического потенциала организации .
2.1. Анализ и диагностика имущественного положения.
2.1.1. Построение аналитического баланса-нетто.
2.1.2. Характеристика актива (имущества предприятия) с помощью горизонтального и вертикального анализа.
2.1.3. Характеристика пассива (источников имущества предприятия) с помощью горизонтального и вертикального анализа.
2.1.4. Анализ и диагностика качественных изменений в имущественном положении.
2.2. Анализ и диагностика финансового положения предприятия .
2.2.1. Показатели ликвидности.
2.2.2. Показатели финансовой устойчивости.
2.2.3. Наличие «больных» статей в отчетности.
3. Анализ и диагностика результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
3.1. Анализ и диагностика динамичности производственной (основной) деятельности.
3.2. Анализ прибыльности.
3.3. . Анализ и диагностика эффективности использования экономического потенциала.
Информационную основу данной методики составляет баланс предприятия (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма №2), отчет об изменениях капитала (форма №3), отчет о движении денежных средств (форма №4), приложение к бухгалтерскому балансу (форма №5.
3.1. Предварительный обзор экономического и финансового положения предприятия
Анализ начинается с обзора основных показателей деятельности предприятия. В ходе этого обзора необходимо рассмотреть следующие вопросы:
• имущественное положение предприятия на начало и конец отчетного периода по данным актива баланса;
• условия работы предприятия в отчетном периоде: информация об изменении в организационной структуре управления, открытии новых видов деятельности предприятия, особенностях работы с контрагентами и др. содержится в пояснительной записке к годовой бухгалтерской отчетности.;
• результаты, достигнутые предприятием в отчетном периоде;
• перспективы финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Результативность и перспективность деятельности предприятия могут быть обобщенно оценены по данным анализа динамики прибыли, а также сравнительного анализа роста средств предприятия, объемов его производственной деятельности и прибыли.
3.2. Анализ и диагностика экономического потенциала организации
3.2.1. Анализ и диагностика имущественного положения
Согласно действующим нормативам, баланс в настоящее время составляется в оценке нетто. Устойчивость финансового положения предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы.
В процессе функционирования предприятия величина активов, их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.
Горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга. Поэтому на практике не редко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру бухгалтерской отчетности, так и динамику отдельных ее показателей. Оба этих вида анализа особенно ценны при межхозяйственных сопоставлениях, так как позволяют сравнивать отчетность различных по виду деятельности и объемам производства предприятий.
Критериями качественных изменений в имущественном положении предприятия и степени их прогрессивности выступают такие показатели, как:
• сумма хозяйственных средств предприятия;
• доля активной части основных средств;
• коэффициент износа;
• удельный вес быстрореализуемых активов;
• доля арендованных основных средств;
• удельный вес дебиторской задолженности и др.
Формулы для расчета данных показателей приведены в Приложении 1.
3.2.2. Анализ и диагностика финансового положения предприятия
Финансовое положение предприятия можно оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив. В первом случае критерии оценки финансового положения — ликвидность и платежеспособность предприятия, т.е. способность своевременно и в полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам. При оценке финансового положения с точки зрения долгосрочной перспективы необходимо рассчитывать показатели, характеризующие финансовую устойчивость предприятия.
Под ликвидностью какого-либо актива понимают способность его превращаться в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в течение которого это превращение может быть осуществлено. Чем короче период, тем выше ликвидность данного вида активов.
Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности.
Очевидно, что ликвидность и платежеспособность не тождественны друг другу. Так, коэффициенты ликвидности могут характеризовать финансовое положение как удовлетворительное, однако по существу эта оценка может быть ошибочной, если в текущих активах значительный удельный вес приходится на неликвиды и просроченную дебиторскую задолженность. Приведем основные показатели, позволяющие оценить ликвидность и платежеспособность предприятия.
Величина собственных оборотных средств. Характеризует ту часть собственного капитала предприятия, которая является источником покрытия его текущих активов (т.е. активов, имеющих оборачиваемость менее одного года). Рост этого показателя в динамике рассматривается как положительная тенденция. Основным и постоянным источником увеличения собственных средств является прибыль. Следует различать «оборотные средства» и «собственные оборотные средства». Первый показатель характеризует активы предприятия (II раздел актива баланса), второй — источники средств, а именно часть собственного капитала предприятия, рассматриваемую как источник покрытия текущих активов. Величина собственных оборотных средств численно равна превышению текущих активов над текущими обязательствами. Возможна ситуация, когда величина текущих обязательств превышает величину текущих активов. Финансовое положение предприятия в этом случае рассматривается как неустойчивое; требуются немедленные меры по его исправлению.
Коэффициент текущей ликвидности. Дает общую оценку ликвидности активов, показывая, сколько рублей текущих активов приходится на один рубль текущих обязательств. теоретически). Значение показателя можно варьировать по отраслям и видам деятельности, а его рост в динамике обычно рассматривается как благоприятная тенденция. В практике приводится нижнее критическое значение показателя - 2;.
Коэффициент быстрой ликвидности. Показатель аналогичен коэффициенту текущей ликвидности, но из расчета исключается наименее ликвидная их часть - производственные запасы. Ориентировочное нижнее значение показателя - 1; однако эта оценка также носит условный характер. Анализируя динамику этого коэффициента, необходимо обращать внимание на факторы, обусловившие его изменение. Так, если рост коэффициента быстрой ликвидности был связан в основном с ростом неоправданной дебиторской задолженности, то это не может характеризовать деятельность предприятия с положительной стороны.
Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия и показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно. Рекомендуемая нижняя граница показателя - 0,2.
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов. Характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами. Рекомендуемая нижняя граница показателя в этом случае - 50%.
Одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия - стабильность его деятельности в свете долгосрочной перспективы. Она связана с общей финансовой структурой предприятия, степенью его зависимости от кредиторов и инвесторов.
Финансовая устойчивость в долгосрочном плане характеризуется соотношением собственных и заемных средств. Однако этот показатель дает лишь общую оценку финансовой устойчивости. Поэтому в мировой и отечественной учетно-аналитической практике разработана система показателей.
Коэффициент концентрации собственного капитала. Характеризует долю владельцев предприятия в общей сумме средств, авансированных в его деятельность. Чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредитов предприятие. Дополнением к этому показателю является коэффициент концентрации привлеченного (заемного) капитала - их сумма равна 1 (или 100%).
Коэффициент финансовой зависимости. Является обратным к коэффициенту концентрации собственного капитала. Рост этого показателя в динамике означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия. Если его значение снижается до единицы (или 100%), это означает, что владельцы полностью финансируют свое предприятие.
Коэффициент маневренности собственного капитала. Показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т. е. вложена в оборотные средства, а какая часть капитализирована. Значение этого показателя можно ощутимо варьировать в зависимости от структуры капитала и отраслевой принадлежности предприятия.
Коэффициент структуры долгосрочных вложений. Логика расчета этого показателя основана на предположении, что долгосрочные ссуды и займы используются для финансирования основных средств и других капитальных вложений. Коэффициент показывает, какая часть основных средств и прочих внеоборотных активов профинансирована внешними инвесторами.
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств. Характеризует структуру капитала. Рост этого показателя в динамике - негативная тенденция, означающая, что предприятие все сильнее и сильнее зависит от внешних инвесторов.
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств. Как и некоторые из вышеприведенных показателей, этот коэффициент дает наиболее общую оценку финансовой устойчивости предприятия. Рост показателя в динамике свидетельствует об усилении зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов, т.е. о некотором снижении финансовой устойчивости, и наоборот.
Не существует каких-то единых нормативных критериев для рассмотренных показателей. Они зависят от многих факторов: отраслевой принадлежности предприятия, принципов кредитования, сложившейся структуры источников средств, оборачиваемости оборотных средств, репутации предприятия и др. Поэтому приемлемость значений этих коэффициентов, оценка их динамики и направлений изменения могут быть установлены только в результате сопоставления по группам.
Финансовое положение предприятия можно оценить и по наличию «больных» статей в отчетности. Это «Убытки», «Ссуды и займы, не погашенные в срок», «Просроченная дебиторская и кредиторская задолженность», «Векселя выданные (полученные) просроченные» и т.д.
Информация о недостатках в работе предприятия может непосредственно присутствовать в балансе в явном или завуалированном виде. Данный случай может иметь место, когда в отчетности есть статьи, свидетельствующие о крайне неудовлетворительной работе предприятия в отчетном периоде и о сложившемся в результате этого плохом финансовом положении (например, статья «Убытки»). В балансах вполне рентабельных предприятий могут присутствовать также в скрытом, завуалированном виде статьи, свидетельствующие об определенных недостатках в работе. Это может быть вызвано принятой методикой составления отчетности, согласно которой многие балансовые статьи комплексные (например, статьи «Прочие дебиторы», «Прочие кредиторы»).
3.3. . Анализ и диагностика результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

3.3.1. Анализ и диагностика динамичности производственной (основной) деятельности.
Оценка динамичности производственной деятельности направлена на анализ результатов и диагностику эффективности текущей основной производственной деятельности
Такая оценка на качественном уровне может быть получена в результате сравнения деятельности данного предприятия и родственных по сфере приложения капитала предприятий: широта рынков сбыта продукции; наличие продукции, поставляемой на экспорт; репутация предприятия и др.
Количественная оценка делается по двум направлениям:
• а)степень выполнения плана по основным показателям, обеспечение заданных темпов их роста;
• б). уровень эффективности использования ресурсов предприятия.
Для реализации первого направления анализа целесообразно также учитывать сравнительную динамику основных показателей. В частности, оптимально следующее их соотношение:
Тпб > Тр >Так >100%,
где Тпб, Тр, Так - соответственно темп изменения прибыли, реализации, авансированного капитала .
Эта зависимость означает что: а) экономический потенциал предприятия возрастает; б) по сравнению с увеличением экономического потенциала объем реализации возрастает более высокими темпами, т.е. ресурсы предприятия используются более эффективно; в) прибыль возрастает опережающими темпами, что свидетельствует, как правило, об относительном снижении издержек производства и обращения.
Для реализации второго направления могут быть рассчитаны различные показатели, характеризующие эффективность использования, материальных, трудовых и финансовых ресурсов. Основные из них - выработка, фондоотдача, оборачиваемость производственных запасов, продолжительность операционного цикла, оборачиваемость авансированного капитала.
При анализе оборачиваемости оборотных средств особое внимание должно уделяться производственным запасам и дебиторской задолженности. Чем меньше омертвляются финансовые ресурсы в этих активах, тем более эффективно они используются, быстрее оборачиваются, приносят предприятию все новые и новые прибыли.
Оборачиваемость оценивают, сопоставляя показатели средних остатков оборотных активов и их оборотов за анализируемый период. Оборотами при оценке и анализе оборачиваемости являются:
• для производственных запасов – затраты на производство реализованной продукции;
• для дебиторской задолженности – показатель выручки от реализации.
Дадим экономическую интерпретацию показателей оборачиваемости:
оборачиваемость в оборотах указывает среднее число оборотов средств, вложенных в активы данного вида, в анализируемый период;
• оборачиваемость в днях указывает продолжительность (в днях) одного оборота средств, вложенных в активы данного вида.
Обобщенной характеристикой продолжительности омертвления финансовых ресурсов в текущих активах является показатель продолжительности операционного цикла, т.е. того, сколько дней в среднем проходит с момента вложения денежных средств в текущую производственную деятельность до момента возврата их в виде выручки на расчетный счет. Этот показатель в значительной степени зависит от характера производственной деятельности; его снижение - одна из основных внутрихозяйственных задач предприятия.
Показатели эффективности использования ресурсов обобщаются в показателях оборота собственного капитала и ресурсоотдачи, характеризующих соответственно отдачу вложенных в предприятие: а) средств собственника; б) всех средств, включая привлеченные..
Ресурсоотдача (коэффициент оборачиваемости авансированного капитала). Характеризует объем реализованной продукции, приходящейся на рубль средств, вложенных в деятельность предприятия. Рост показателя в динамике рассматривается как благоприятная тенденция.
3.3.2. Анализ прибыльности.

К основным показателям этого блока, используемым в странах с рыночной экономикой, относятся прибыль, рентабельность продаж, рентабельность продукции.
3.3.3. . Анализ и диагностика эффективности использования экономического потенциала
К основным показателям этого блока для характеристики рентабельности вложений в деятельность того или иного вида относят рентабельность авансированного капитала и рентабельность собственного капитала. Экономическая интерпретация этих показателей очевидна — сколько рублей прибыли приходится на один рубль авансированного (собственного) капитала. Расчету этих показателей уделено внимания в теме № 9.
В процессе анализа могут использоваться жестко детерминированные факторные модели, позволяющие идентифицировать и дать сравнительную характеристику основных факторов, повлиявших на изменение того или иного показателя.
В основе приведенной системы действует следующая жестко детерминированная факторная зависимость:
,
где КФЗ - коэффициент финансовой зависимости, ВА - сумма активов предприятия, СК - собственный капитал.
Из представленной модели видно, что рентабельность собственного капитала зависит от трех факторов: рентабельности хозяйственной деятельности, ресурсоотдачи и структуры авансированного капитала. Значимость выделенных факторов объясняется тем, что они в определенном смысле обобщают все стороны финансово-хозяйственной деятельности предприятия, в частности бухгалтерскую отчетность: первый фактор обобщает форму №2 «Отчет о прибылях и убытках», второй - актив баланса, третий - пассив баланса.
Вопросы для самоконтроля
1. Каков порядок проведения анализа финансового состояния предприятия?
2. Каковы источники информации для проведения анализа финансового состояния?
3. В чем состоит суть вертикального и горизонтального анализа баланса предприятия?
4. Каковы принципы построения аналитического баланса – нетто?
5. Что такое ликвидность предприятия и в чем ее отличие от его платежеспособности?
6. На основании каких показателей производится анализ ликвидности предприятия?
7. В чем состоит понятие и оценка финансовой устойчивости предприятия?
8. Какие показатели используются для анализа деловой активности предприятия?
9. При каких условиях рассчитываются коэффициенты восстановления платежеспособности?



ТЕМА 4. АНАЛИЗ ПРОИЗВОДСТВА И РЕАЛИЗАЦИИ ПРОДУКЦИИ.

Основные задачи анализа производства и реализации продукции:
1. Оценка степени выполнения плана и динамики производства и реализации продукции.
2. Определение влияния факторов на изменение величины этих показателей.
3. Выявление внутрихозяйственных резервов увеличения выпуска и реализации продукции.
4. Разработка мероприятий по освоению выявленных резервов.
Этапы анализа: .
1. Анализ формирования и выполнения производственной программы;
1.1. Анализ объема продукции;
1.2. Анализ структуры и ассортимента продукции;
2. Анализ качества продукции;
3. Анализ ритмичности производства;
4. Анализ выполнения договорных обязательств и реализации продукции.
Источники информации: плановые и оперативные планы-графики, данные текущей и годовой отчетности (ф.1-П «Отчет предприятия (объединения) по продукции, ф. № 1 «Баланс предприятия», ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках»; данные текущего бухгалтерского и статистического учета (ведомость №16 «Движение готовых изделий, их отгрузка и реализация», журнал ордер №1, карточки складского учета готовой продукции и др.)
Объем производства промышленной продукции может выражаться в натуральных, условно-натуральных и статистических измерителях. Обобщающие показатели объема производства продукции получают с помощью стоимостной оценки – в оптовых ценах. Стоимостные показатели объема производства должны быть приведены в сопоставимый вид. В условиях инфляции нейтрализация изменения цен или «стоимостного» фактора является важнейшим условием сопоставимости данных.
При этом может применяться следующий метод:
- пересчета объема производства продукции за отчетный год по ценам аналогичной продукции базисного периода (по относительно небольшой номенклатуре выпускаемой продукции);
,
где VВП1 – выпуск продукции в отчетном периоде в натуральном выражении;
VВП0 – выпуск продукции в базисном периоде в натуральном выражении;
Ц0 – цена единицы продукции в базисном периоде.
Основными показателями объема производства являются товарная и валовая продукция.


Рис.1. Анализ объема продукции

Анализ объемов производства начинается с изучения динамики товарной и реализованной продукции, расчета базисных и цепных темпов роста и прироста.

4.1. Динамика товарной и реализованной продукции.
Таблица 2
Год
Товарная продукция в сопоставимых ценах,
тыс. руб. Темпы роста, % Реализованная продукция в сопоставимых ценах,
тыс. руб. Темпы роста, %
базисные цепные базисные цепные


Тб=ТПi/ТП0 х 100% Тц= ТПi /ТПi-1 х 100%

где ТПi-1, ТПi – объем товарной продукции в стоимостном выражении в сопоставимых ценах в i-1 и i-ом году соответственно;
ТПо - объем товарной продукции года, взятого за базу сравнения
На основе полученных данных можно рассчитать среднегодовые темпы роста (Tср) и прироста (Тпр) товарной и реализованной продукции:
,
Тпр = Тср – 100 .

Анализ выполнения плана в стоимостном выражении по выпуску продукции производят на основе данных табл. 3



4.2. Выполнение плана по выпуску товарной продукции
за 200Х год.
Таблица 3



Вид
продукции
Объем производства, тыс. руб. Отклонение планового выпуска от прошлого года
Отклонение фактического выпуска продукции
Прош. год отчетный год Тыс. руб.
% От плана От прошлого года
план факт Тыс. руб. % Тыс. руб. %
К 30500 28800 25200 -1700 -5.57 -3600 -12,5 -5300 -17,3

…. …. …. … …. …. …. …. ….
ИТОГО 90200 96000 100800 5800 +6,43 +4800 +5,0 +10600 +11,75
Выводы: В приведенном примере отклонение фактического выпуска товарной продукции от прошлого года имеет небольшую величину +11,75%, а фактического выпуска от плана всего 5%.

4.3. Анализ структуры товарной продукции.

Неравномерность выполнения плана по отдельным видам продукции приводит к изменению ее структуры, т.е. соотношения отдельных видов продукции в общем их выпуске.
Структура продукции – это соотношение отдельных видов продукции в общем объеме ее выпуска. Выполнить план по структуре значит сохранить в фактическом выпуске продукции запланированное соотношение отдельных ее видов.
Для расчета влияния структурных сдвигов с целью устранения их влияния на экономические показатели используют метод прямого счета по всем видам продукции.
Прямой счет по всем видам продукции производится по формуле
,
где – изменения объема выпуска продукции за счет структуры;
ВП1 – фактический выпуск продукции при фактической структуре;
ВП1,0 – фактический выпуск продукции при плановой структуре.
Фактический выпуск продукции при плановой структуре рассчитывается путем умножения планового выпуска каждого вида продукции на средний процент выполнения плана по выпуску продукции и плановую оптовую цену единицы продукции или путем умножения общей суммы фактического выпуска продукции на плановый удельный вес каждого вида продукции и плановую оптовую цену единицы продукции.
Таблица 4
Анализ структуры продукции
Вид продукции Опт. цена за единицу продукции, руб. Объем производства продукции в натуральных измерителях Товарная продукция в ценах плана, тыс. руб. Изменение
ТП за счет структуры, тыс. руб.

План. Уд. вес Факт. Уд. вес План. Факт пересчи-танный на плановую структуру Факт.
1 2 3 4 5 6 7 8= 7-6
А 500 57600 0,408 50400 0,356 28800 28900 25200 - 3700
В 600 56000 0,397 55470 0,392 33600 33717 33282 -435
С 700 27430 0,195 35650 0,252 19201 19267 24955 5688
Итого: 141030 1.0 141520 1,0 81601 81884 83437 1553
Если коэффициент перевыполнения плана равен 1,003474 (141520 : 141030), то фактический выпуск по продукции А, пересчитанный на плановую структуру, составит 28900 тыс. руб. (28800 : 1, 003474).
Как показывают данные табл.4, отклонение за счет изменения структуры составило 1553 руб. Если бы план производства был равномерно перевыполнен на 100,3474% по всем видам продукции и не нарушалась запланированная структура, то общий объем производства в ценах плана составил бы 81884 тыс. руб., при фактической структуре он выше на 1553 тыс. руб.

4.4.. Анализ качества продукции.

Качество продукции характеризует параметрические, эксплуатационные, потребительские, технологические и др. свойства изделия, уровень его стандартизации и унификации, надежность и долговечность. Качество продукции является параметром, оказывающим влияние на такие стоимостные показатели работы предприятия, как выпуск продукции (ВП), выручка от реализации (В), прибыль (П).

В процессе анализа качества продукции выявляются фактические отклонения основных параметров (зола, влага, сера и т. д.) от установленных норм.
Различают обобщающие индивидуальные и косвенные показатели качества.
К обобщающим показателям качества относят:
- удельный и качественный вес продукции в общем объеме ее выпуска;
- удельный вес продукции, соответствующей мировым стандартам;
- удельный вес экспортируемой продукции, в том числе в высокоразвитые промышленные страны;
- удельный вес аттестованной продукции.
Индивидуальные показатели характеризуют полезность, надежность (долговечность, безотказность в работе), технологичность (трудоемкость и энергоемкость).
Косвенные – штрафы за некачественную продукцию, объем и удельный вес забракованной продукции, потери от брака и т.д.
В процессе анализа изучают динамику этих показателей, выполнение плана по их уровню, причины их изменений.
Для обобщающей оценки выполнения плана по качеству продукции используют разные методы. Сущность балльного метода оценки состоит в определении средневзвешенного балла качества продукции, и путем сравнения фактического и планового его уровня находят процент выполнения плана по качеству.
Изменение качества затрагивает прежде всего изменение цены и себестоимости продукции, поэтому формулы для расчета будут иметь вид
;
;
.
где Ц0, Ц1 – соответственно цена продукции до и после изменения качества;
С0, С1 – себестоимость продукции до и после изменения качества;
VВПК - количество произведенной продукции повышенного качества;
РПК - количество реализованной продукции повышенного качества.

Таблица 5
Анализ качества товарной продукции




Рассчитаем индекс качества угольной продукции:

Iф =180,6*620000+110,0*400000=155972,0 тыс.руб.
I пл.=182,0*620000+110,8*400000= 157160, 0 тыс. руб.
К= Iф/ I пл =155972/157160=0,992 или 99,2%
Т.о, увеличение зольности снизило качество продукции на 0,8%
Потери товарной продукции за счет увеличения зольности составило: 155972-157160 =1188 тыс. руб.
После этого изучают причины снижения качества продукции по местам их возникновения, центрам ответственности и разрабатываются мероприятия по их устранению.
Основными причинами снижения качества продукции являются низкий уровень технологии и организации производства, низкий уровень квалификации рабочих и технического уровня оборудования, аритмичность производства.
4.5.. Анализ ритмичности выпуска продукции
Ритмичность – равномерный выпуск продукции в соответствии с графиком в объеме и ассортименте, предусмотренном планом.
Аритмичность производства продукции влияет на все экономические показатели: снижается качество продукции, растут сверхплановые остатки готовой продукции на складах, замедляется оборачиваемость оборотных средств предприятия. За невыполненные поставки продукции предприятие платит штрафы, несвоевременно поступает выручка, перерасходуется фонд оплаты труда, растет себестоимость продукции, падает прибыль.
Существуют прямые показатели оценки ритмичности, к которым относят:
- коэффициент ритмичности (Крит.). Он определяется отношением фактического (но не выше планового задания) выпуска продукции (или ее удельного веса) - VВП1,0 к плановому выпуску (удельному весу) - VВП0:
Крит. = VВП1,0 : VВП0 ;
- коэффициент вариации (Квар) определяется как отношение среднеквадратичного отклонения от плановых заданий (за сутки, декаду, месяц и т.д.) к среднесуточному (среднедекадному, среднемесячному и т.д) плановому выпуску ( ):
,
где n – число суммируемых плановых заданий.
Ритмичность выпуска продукции по месяцам за 200Х год.
Таблица 6
Косвенными показателями ритмичности являются наличие доплат за сверхурочные работы, оплата простоев по вине предприятия, потери от брака, уплата штрафов за недопоставку и несвоевременную отгрузку продукции и др.
В процессе анализа необходимо подсчитать упущенные возможности предприятия по выпуску продукции в связи с неритмичной работой. Для этого используют:
а) разность между плановым и засчитанным выпуском продукции;
б) разность между фактическим и возможным выпуском продукции, исчисленным исходя из наибольшего среднесуточного (среднедекадного) объема производства.
В заключение анализа разрабатывают мероприятия по устранению причин неритмичной работы.



4.6. Анализ выполнения договорных обязательств и реализации продукции

Анализ реализации продукции проводится каждый месяц, квартал, полугодие, год. В процессе его фактические данные сравниваются с плановыми, предшествующими периодами, рассчитывается процент выполнения плана, абсолютные отклонения от плана, темпы роста и прироста за анализируемый период и т.д.
На изменение объема продаж влияют многочисленные факторы (рис.2)



Рис. 2 Схема факторной системы объема продажи продукции
Для анализа выполнения плана по объему реализации продукции составляется баланс товарной продукции : ГПн + ТП = РП + ГПк
Отсюда РП = ГПн + ТП – ГПк
Где: ГПн , ГПк – соответственно остатки готовой продукции на складах на начало и конец периода; ТП – стоимость выпуска товарной продукции; РП – объем реализации продукции за отчетный период;
На основании баланса необходимо выявить положительное и отрицательное влияние факторов на объем продаж, а также выяснить причины образования сверхплановых остатков на складах и разработать конкретные мероприятия по ускорению реализации продукции и получение выручки.
Анализ реализации продукции тесно связан с анализом выполнения договорных обязательств по поставкам продукции. При этом определяется коэффициент выполнения договорных обязательств (Кд), который рассчитывается делением разности между плановым объемом продукции для заключения договоров (ОПпл) и недопоставкой продукции по договорам (ОПн) на плановый объем (ОПпл):


В процессе анализа определяется выполнение плана поставок за месяц и нарастающим итогом в целом по предприятию, в разрезе отдельных потребителей и видов продукции, выясняются причины недовыполнения плана и дается оценка деятельности по выполнению договорных обязательств.

Вопросы для самоконтроля
1. Какие частные аналитические задачи решаются при анализе объема производства и реализации продукции?
2. Какие методы нейтрализации изменения цен могут применяться для приведения стоимостных показателей объема производства в сопоставимый вид?
3. Опишите основные способы оценки выполнения плана по ассортименту продукции.
4. Приведите основные группы показателей, характеризующих качество выпускаемой продукции.
5. Какие методы используются при анализе структуры выпуска продукции и влияния структурных сдвигов на выполнение производственной программы?
6. С какой целью и в какой последовательности проводят анализ ритмичности продукции?
7. Каков порядок проведения анализа реализации продукции?
8. Опишите факторную систему объема продаж продукции.
9. Какие приемы и методы применяются в анализе выпуска и реализации продукции?


ТЕМА 5 АНАЛИЗ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ТРУДОВЫХ РЕСУРСОВ
В анализе трудовых ресурсов предприятия можно выделить три направления:
1. Анализ использования рабочей силы.
1.1. Анализ обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами.
1.2. Анализ уровня квалификации персонала.
1.3. Анализ форм, динамики и причин движения персонала.
1.4. Анализ использования рабочего времени.
2. Анализ производительности труда.
2.1. Анализ выполнения плана по росту производительности труда и определение прироста продукции за счёт этого фактора.
2.2. Факторный анализ производительности труда.
2.3. Резервы роста производительности труда.
3. Анализ оплаты труда.
3.1. Анализ состава и динамики фонда заработной платы.
3.2. Факторный анализ фонда заработной платы.
3.3. Анализ эффективности использования фонда заработной платы.
Источники информации для анализа:

Источники информации для анализа: планы экономического и социального развития предприятия, статистическая отчетность по труду «Отчет по труду», приложения к отчету по труду «Отчет о движении рабочей силы», данные табельного учета и отдела кадров предприятия.

5.1. Анализ обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами
В ходе анализа обеспеченности трудовыми ресурсами проводят сравнение фактической численности персонала с предыдущим периодом и плановой численностью отчетного периода по всем категориям и профессиям. В процессе анализа изучается соотношение между категориями и профессиями и тенденции изменения этого соотношения . Особое внимание уделяется анализу обеспеченности кадрами наиболее важных профессий.
Численность рабочих КРр определяют исходя из нормы трудоёмкости работ планируемого периода (Т), годового фонда времени рабочего (ФРВ) и планируемого коэффициента выполнения норм Квн по формуле


Численность вспомогательных рабочих определяют по рабочим местам и нормам обслуживания:
Численность служащих определяется исходя из организационной структуры предприятия и рациональной численности, необходимой для обеспечения функций управления.
Для оценки соответствия квалификации рабочих сложности выполняемых работ сравниваются средние тарифные разряды рабочих по средневзвешенной.

Где: Тр – тарифный разряд; -численность рабочих I-го разряда; КР – количество (численность) рабочих.
Если фактический средний тарифный разряд рабочих ниже планового, то это может привести к выпуску менее качественной продукции и значит необходимо предусмотреть повышение квалификации персонала.

5.2. Анализ динамики численности персонала
Для характеристики движения рабочей силы рассчитывают и анализируют динамику следующих показателей: коэффициент оборота по приему рабочих, коэффициент оборота по выбытию, коэффициент текучести кадров, коэффициент постоянства персонала.
Необходимо изучить причины увольнения работников (по собственному желанию, сокращению кадров и т.д.).
Таблица 7
Показатели движения рабочей силы
Название показателя Формула для расчёта показателя Экономический смысл
Коэффициент оборота по приёму (Кn)
Коэффициент оборота по выбытию (Кв)
Коэффициент текучести кадров (Кт)
Коэффициент постоянства кадров (Кпост)



Характеризует удельный вес принятых работников за период
Характеризует удельный вес выбывших за период работников
Характеризует уровень увольнения работников по отрицательным причинам
Характеризует уровень работающих на данном предприятии постоянно в анализируемом периоде (году, квартале)
В процессе анализа должны быть выявлены резервы снижения потребности трудовых ресурсов в результате проведения мероприятий (увеличение производительности труда, более полное использование рабочего времени).

5.3.Анализ использования рабочего времени
Выпуск продукции зависит не столько от численности работающих, сколько от количества затраченного на производство труда, определённого количеством рабочего времени. Поэтому анализ использования рабочего времени является важной составной частью аналитической работы на предприятии.
Анализ использования рабочего времени осуществляется на основе баланса рабочего времени. Основные составляющие баланса представлены в табл.8.
Основные показатели баланса рабочего времени одного рабочего
Таблица 8

Показатели Человеко-дни Среднее число дней в расчете на одного работника
план факт план факт +
1.Среднесписочная численность рабочих, КР
2. Всего явок на работу
3. Всего неявок на работу:
в т.ч. по причинам:
4. Итого максимально возможный Фонд рабочего времени (ФРВ) ( стр.2 + стр.3)
5. Ежегодные отпуска
6. Итого табельный ФРВ ( стр.4 + стр.5)
7. Нерабочие дни шахты
8. Календарный ФРВ (стр.6 + стр.7)
Полноту использования трудовых ресурсов можно оценить по количеству отработанных дней и часов одним работником за анализируемый период времени, а также по степени использования фонда рабочего времени. Такой анализ проводится по каждой категории работников, по каждому производственному подразделению и в целом по предприятию.
Фонд рабочего времени (ФРВ) зависит от численности рабочих (КР), количества отработанных одним рабочим дней в среднем за год (Д), средней продолжительности рабочего дня (Т) в часах:

Если фактически одним рабочим отработанно меньше дней и часов, чем предусматривалось планом, то можно определить сверхплановые потери рабочего времени: целодневные (Дпот) и внутрисменные (Тпот):
;
;;

В ходе анализа необходимо выявить причины образования сверхплановых потерь рабочего времени. Среди них могут быть: дополнительные отпуска с разрешения администрации, невыходы на работу по болезни, прогулы, простои из-за неисправности оборудования, отсутствие работы, сырья, материалов, топлива, энергии и т. д. Каждый вид потерь должен быть подробно оценен, особенно тот, который зависит от предприятия. Уменьшение потерь рабочего времени по причинам, зависящим от трудового коллектива, является резервом увеличения производства продукции, который не требует дополнительных капитальных вложений и позволяет быстро получить отдачу.
Сокращение потерь рабочего времени – один из резервов увеличения выпуска продукции. Чтобы подсчитать его, необходимо потери рабочего времени (Тпот) по вине предприятия умножить на плановую среднечасовую выработку продукции (СВпл):
.
Потери рабочего времени не всегда приводят к уменьшению объёма производства продукции, т. к. они могут быть компенсированы повышением интенсивности труда работников. Поэтому при анализе использования трудовых ресурсов важное значение придаётся изучению показателей производительности труда.

5.4.Анализ производительности труда

Цель анализа производительности труда – определение степени выполнения плана по этому показателю, выявление его динамики, количественное определение влияния факторов на его уровень, разработка мер по использованию резервов роста производительности труда. В соответствии с перечисленными целями анализ выполняется в следующей последовательности: дается общая оценка выполнения плана производительности труда, устанавливается доля прироста продукции за счет его роста , определяется количественное влияние важнейших факторов на выполнение плана производительности труда, на основе проведенного анализа дается обобщающая характеристика деятельности предприятия по мобилизации резервов роста этого показателя.
Для оценки уровня производительности труда применяется система обобщающих, частных и вспомогательных показателей.
Обобщающие показатели: среднегодовая, среднедневная и среднечасовая выработка продукции одним рабочим, среднегодовая выработка на одного работающего в стоимостном выражении.
Частные показатели: трудоемкость продукции определенного вида в натуральном выражении за 1 человеко-день или человеко-час.
Вспомогательные показатели: затраты времени на выполнение единицы определённого вида работ или объём выполненных работ за единицу времени.
Наиболее обобщающим показателем производительности труда является среднегодовая выработка продукции одним работающим (ГВ):
,
где ТП – объём товарной продукции в стоимостном выражении;
Ч – численность работающих.
Отсюда факторная модель для показателя среднегодовой выработки будет иметь следующий вид:

Расчёт влияния этих факторов может быть проведён способами цепной подстановки, абсолютных разниц или относительных разниц.
Трудоёмкость – затраты рабочего времени на единицу или весь объём изготовленной продукции:

где ФРВi – фонд рабочего времени на изготовление i-го вида продукции, час.;
VВПi – количество продукции одного наименования в натуральном выражении.
Данный показатель является обратным среднечасовой выработке продукции.
Снижение трудоёмкости продукции – важнейший фактор повышения производительности труда. Достигнуть снижения трудоёмкости возможно за счёт внедрения мероприятий НТП, механизации и автоматизации производства и труда, а также пересмотра норм выработки и т. д.
В процессе анализа изучают динамику трудоёмкости, выполнение плана по её уровню, причины её изменения и влияния на уровень производительности труда. Если возможно, следует сравнить удельную трудоёмкость продукции по другим предприятиям отрасли, что позволит выявить передовой опыт и разработать мероприятия по его внедрению на анализируемом предприятии.
5.5. Анализ фонда заработной платы

Анализ использования фонда заработной платы начинают с расчета абсолютного и относительного отклонения фактической его величины от плановой.
Абсолютное отклонение определяется сравнением фактически использованных средств на оплату труда с плановым фондом заработной платы в целом по предприятию, подразделениям и категориям работников.
ΔФЗПабс = ФЗПф – ФЗПпл
Однако, абсолютное отклонение рассчитывается без учета степени выполнения плана по производству продукции. Учесть этот фактор можно рассчитав относительное отклонение фонда заработной платы (ΔФЗПотн)
Для этого переменная часть фонда заработной платы (ФЗПпер) корректируется на коэффициент выполнения плана по производству продукции (Квп). К переменной части фонда заработной платы относят зарплату рабочих по сдельным расценкам, премии рабочим и управленческому персоналу за производственные результаты, сумму отпускных, соответствующую доле переменной зарплаты, другие выплаты, относящиеся к фонду заработной платы и которые изменяются пропорционально объёму производства продукции.
Постоянная часть оплаты труда (ФЗПпост) не изменяется при увеличении или спаде объёма производства – это зарплата рабочих по тарифным ставкам, зарплата служащих по окладам, все виды доплат и соответствующая им сумма отпускных. Относительное отклонение фонда заработной платы:
ΔФЗПотн = ФЗПф – ФЗПскорр =
= ФЗПф – (ФЗПпл.перемен. * Квп + ФЗПпл.пост)
В процессе последующего анализа необходимо определить также факторы абсолютного и относительного отклонения по ФЗП.
Переменная часть ФЗП зависит от объемов производства продукции, удельной трудоемкости и уровня оплаты труда рабочего за один час.
Факторная модель переменной части фонда зарплаты представлена на рис.3.

Рис.3. Схема факторной системы переменного фонда зарплаты
Согласно этой схеме модель будет иметь следующий вид.

Постоянная часть ФЗП зависит от среднесписочной численности рабочих-повременщиков, АУП, их среднего заработка за соответствующий период времени (который в свою очередь зависит от количества отработанных дней в среднем одним рабочим, средней продолжительности рабочей смены и среднечасового заработка), а также от всех видов доплат.
Факторная модель фонда заработной платы рабочих-повременщиков будет иметь следующий вид:

Аналогично можно представить факторную модель для фонда заработной платы служащих.
В процессе анализа необходимо также установить эффективность использования фонда заработной платы.
Для расширенного воспроизводства получения необходимой прибыли и рентабельности необходимо, чтобы темпы роста производительности труда опережали темп роста его оплаты. Если этот принцип не соблюдается, то происходит перерасход фонда зарплаты, повышение себестоимости продукции и, соответственно, уменьшение суммы прибыли.
Изменение среднего заработка работающих за период характеризуется его индексом (JЗП):
;
Изменение среднегодовой выработки определяется аналогично на основе индекса производительности труда (Jпт):
.
Темп роста производительности труда должен опережать темп роста средней заработной платы. Для этого рассчитывают коэффициент опережения Коп и анализируют его в динамике:
.
Затем производят подсчёт суммы экономии (перерасхода) (Э) фонда заработной платы в связи с изменением соотношений между темпами роста производительности труда и его оплаты:
.
В условиях высокой инфляции при анализе индекса роста средней заработной платы необходимо базисный показатель средней зарплаты (СЗ0) скорректировать на индекс роста цен на потребительские товары и услуги (Jу)
,
где СЗ1 - средняя зарплата в отчётном периоде.
В процессе анализа целесообразно рассчитать и сравнить в динамике или с межзаводскими данными такие показатели, как производство товарной продукции, сумму валовой прибыли, сумму отчислений в фонд накопления на рубль зарплаты.
Вопросы для самоконтроля
1. По каким основным направлениям проводится анализ трудовых ресурсов предприятия?
2. В какой последовательности и на основе каких показателей проводится анализ обеспеченности трудовыми ресурсами?
3. В какой последовательности и на основе каких показателей проводится анализ использования рабочего времени?
4. Какие факторы влияют на изменение фонда рабочего времени?
5. Какими показателями характеризуется производительность труда?
6. Какие факторы влияют на уровень производительности труда?
7. В какой последовательности проводится анализ расходов на оплату труда?
8. Опишите детерминированные факторные системы фонда заработной платы.
9. Перечислите приемы и способы, применяемые при анализе использования трудовых ресурсов.

ТЕМА 6. АНАЛИЗ ЗАТРАТ НА ПРОИЗВОДСТВО И РЕАЛИЗАЦИЮ ПРОДУКЦИИ

Важным показателем, характеризующим работу горного предприятия является себестоимость продукции.
Цель анализа - определение выполнения плана по себестоимости, влияния важнейших факторов на полученную экономию или перерасход по затратам на выпуск продукции и на этой основе выявление внутренних резервов дальнейшего снижения затрат на производство.
Объектами анализа себестоимости продукции являются следующие показатели:
-полная себестоимость товарной продукции в целом и по элементам затрат;
-затраты на 1 рубль товарной продукции;
-себестоимость каждого отдельного вида продукта или работы (угля, концентрата, проведения горных выработок и т. д.)
- отдельные элементы и статьи затрат;
Источники информации: форма №10-П «Отчет о себестоимости добычи угля» и приложение к нему, форма №5-з «Отчет о затратах на производство и реализацию продукции», данные синтетического и аналитического учета затрат по основным и вспомогательным производствам ,плановые и отчетные калькуляции и т.д.


6.1. Анализ затрат на производство

Анализ себестоимости начинают с анализа динамики себестоимости всей произведенной продукции. При этом сравнивают фактические затраты с плановыми или затратами базисного периода. В процессе анализа выявляют выполнение плана по себестоимости продукции, выявление перерасхода, экономии средств по отдельным элементам затрат и в целом и т. д.


Общая сумма затрат может измениться из-за объема выпуска продукции, ее структуры, уровня переменных затрат на единицу продукции и суммы постоянных расходов.
Данные для расчета влияния этих факторов приведены в таблице № 9
Исходные данные для факторного анализа
общей суммы издержек на производство и реализацию продукции
Таблица №9


Затраты
Сумма
тыс.руб. Факторы изменения затрат
Объем выпуска продукции Структура продукции Переменные затраты Постоянные затраты
По плану на плановый выпуск продукции:
(Вплi *Хплi)+Апл План План
План План
По плану, пересчитанному на фактический объем производства продукции: (Вплi*Хплi)*Кв.п.+Апл
Факт План План План
По плановому уровню на фактический выпуск продукции:(Вплi*Хфi)+Апл Факт Факт План План
Фактические при плановом уровне постоянных затрат:
(Вфi*Хфi)+Апл Факт Факт Факт План
Фактические:(Вфi*Хфi)+Аф Факт Факт Факт Факт

Где:Xпл(ф)i- плановый (факт) выпуск i-го вида товарной продукции, тыс.тн.;
Кв.п.- коэффициент выполнения плана производства в натуральном выражении;
Впл(ф)i – плановые (факт) удельные переменные затраты на единицу i-го вида продукции, руб/тн
Апл(ф) – плановая (факт) сумма постоянных затрат, тыс. руб.
Анализ структуры себестоимости по статьям и элементам расходов проводится в аналитической таблице табл.10.
Таблица 10
Состав затрат на производство
Элементы затрат За предшест-вующий год По плану на отчётный год Фактически за отчётный год Изменение фактических удельных весов по сравнению
сумма, тыс. руб. уд. вес, % сумма, тыс. руб. уд. вес, % сумма, тыс. руб. уд. вес, % с предше-ствующим годом с планом, %
1 2 3 4 5 6 7 8 9
1.Материальные затраты (гр.7 – гр.3) (гр.7 – гр.5)
2Расходы на оплату труда
3.Отчисления на соц. нужды
4.Амортизация основных средств
5.Прочие произв. расходы
Итого производственные затраты
Внепроизводственные расходы
Полная себестоимость
В т.ч. переменные расходы
постоянные расходы
Анализ структуры себестоимости проводится сопоставлением удельных весов отдельных элементов с планом и в динамике.
При помощи показателей структуры рассматривается влияние каждой статьи на сумму абсолютной и относительной экономии или перерасхода затрат. Анализ структуры затрат позволяет оценить материалоёмкость, трудоёмкость, энергоёмкость продукции, выяснить характер их изменений и влияние на себестоимость продукции.

6.2. Анализ затрат на рубль товарной продукции

Наиболее обобщающим показателем себестоимости продукции, выражающим ее прямую связь с прибылью, является уровень затрат на 1 рубль товарной продукции.

На его уровень оказывают влияние следующие факторы:
1. Объем производства продукции
2. Структура производства
3. Уровень удельных переменных затрат
4. Сумма постоянных расходов
5. Отпускные цены на продукцию
Расчет влияния этих факторов на изменение затрат на 1 рубль товарной продукции рассчитывается способом цепных подстановок по данным таблицы №8 и по данным о выпуске товарной продукции (см. Раздел № 4).

1) Товарная продукция:
По плану
ТП пл.=( YТПплi*Цплi)
Фактически при плановой структуре и плановых ценах
ТП усл1=(YТПфi*Удплi*Цплi)
Фактически по ценам плана
ТП усл2=(YТПфi* Удфi *Цплi)
Фактически
ТП факт=(YТПфi* Удфi* Цфi)

Расчет влияния факторов на изменение суммы затрат
на 1 рубль товарной продукции
Таблица 11
Затра-ты на 1 руб. ТП, коп.

Алгоритм расчета Фактор

Объем
производ-ства Структура производ-
ства Удельные перемен-ные затраты Сумма постоян-ных расходов Цена на
продукцию
План (Вплi* Xплi)+ Апл / (Vплi* Цплi) план План план план План
Усл. 1 (Вплi* Xплi)*Квп+ Апл/(Vфi* YDплi* Цплi) факт план план План План
Усл 2 (Вплi* Xфi)+ Апл/(Vфi* YDплi* Цплi) факт факт План план План
Усл 3 (Вфi* Xфi)+ Апл/(Vфi* YDплi* Цплi) факт факт факт План План
Усл 4 (Вфi* Xфi)+ Аф/(Vфi* YDфi* Цплi) факт факт факт Факт План
Факт. (Вфi* Xфi)+ Аф/(Vфi* YDфi* Цфi) Факт факт факт факт факт
Общ. Факт - план Усл1- план Усл2-Усл1 Усл3 – Усл2 Усл4 – Усл3 Факт – Усл4

В процессе анализа проводят также сравнение затрат на 1 руб. товарной продукции в динамике и, если возможно, со среднеотраслевым показателем. Далее приводятся методические положения по анализу себестоимости единицы продукции.

6.3 Анализ себестоимости добычи угля

Для более глубокого изучения причин изменения себестоимости анализируют отчётные калькуляции , сравнивают фактический уровень затрат на единицу продукции с плановым и данными прошлых лет в целом и по элементам затрат.
Таблица 12
Элементы затрат Затраты на 1 тн, руб. Затраты на добычу угля, тыс. руб. Отклонения,
Экономия(-),
Перерасход (+),тыс.руб
пл факт план Факт
Абсол. Пересчит.
1 2 3 4 5 6 Гр.7=гр.6-гр.5




Анализ проводят методом цепных подстановок на основе формулы себестоимости единицы продукции:
;
;
;
.
Общее изменение себестоимости единицы продукции:
, в том числе за счёт изменения:
а) объёма производства продукции ;
б) суммы постоянных затрат ;
в) суммы удельных переменных затрат .



6.4. Анализ материальных и трудовых затрат

Как правило наибольший удельный вес в себестоимости промышленной продукции занимают затраты на сырье и материалы.
Все затраты на материалы могут быть разделены на переменные и постоянные.
На абсолютную экономию, перерасход, по переменным затратам оказывают влияние четыре группы факторов:
1. Объем производства продукции;
2. Удельный расход материалов каждого вида на единицу продукции в натуральном исчислении ( который в свою очередь устанавливается по каждому забою, виду работ;
3. Цены на материалы;
4. Структурные изменения как внутриучастковые (изменение направлений проходки горных выработок), так и внутришахтовые, обусловленные колебанием доли выпускаемой продукции (объем очистной, подготовительной добычи и т.д.)

Используя метод цепных подстановок, можно выявить влияние вышеперечисленных факторов на затраты на производство продукции.

Затраты материалов на производство продукции, тыс. руб.
1. по плану
МЗпл=(Yпл.*Урплi *Цплi)

2.по плановым нормам и плановым ценам, на фактический выпуск продукции
МЗ усл 1 =(Yф* Урплi*Цплi)

3.фактически по плановым ценам
МЗ усл 2 -=(Vф * Урфi * Цплi)

4.фактически
МЗ факт=(Vф * Урфi * Цфi)

По второй группе материалов, затраты на которые носят условно-постоянный характер, оказывают влияние следующие факторы:
1. Абсолютное изменение затрат, не связанное с отклонением фактического объема производства от плана.
2. Изменение доли условно-постоянных затрат в связи с отклонением фактического объема добычи от плана. Влияние второй группы факторов может быть определено по формуле
Мп = Мплп * (1 – К вп),
Где Мплп – плановая сумма условно-постоянных затрат, тыс руб.
К вп - коэффициент выполнения плана по производству в натуральном выражении
В ходе дальнейшего анализа переходят к изучению затрат по элементу «Расходы на оплату труда» т.е. прямых трудовых затрат. Факторы, определяющие сумму прямой зарплаты, представлены на рис.4.

Рис.4. Схема факторной системы зарплаты на производство продукции

Для расчёта влияния этих факторов необходимо иметь следующие исходные данные.
Сумма прямой зарплаты на производство продукции, млн. руб.:
по плану: ;
по плану, пересчитанному на фактический выпуск продукции при плановой её структуре: ;
по плановому уровню затрат на фактический выпуск продукции: ;
фактически при плановом уровне оплаты труда: ;
фактически: .
На основе данных анализ можно провести способом цепных подстановок

6.5.Анализ затрат по элементу «Амортизация основных средств»

Амортизационные отчисления делятся на постоянные и переменные К переменным относятся затраты по амортизационным отчислениям, определяемым по потонной ставке. По ним нет относительного изменения. Все остальные амортизационные отчисления, определяемые в процентах к стоимости основных фондов, являются постоянными. По ним определяется абсолютное и относительное изменение. На абсолютное изменение затрат оказывают влияние факторы:
1) уменьшение (увеличение) стоимости основных фондов;
2) изменение их структуры, что приводит к уменьшению (увеличению) среднегодовой нормы амортизационных отчислений;
3) изменение доли условно-постоянных затрат в связи с отклонением фактического объема добычи угля от плана.

6.6. Анализ затрат по элементу «Прочие денежные расходы»

Все затраты по этому элементу носят условно-постоянный характер. В процессе анализа необходимо выявить причины абсолютного изменения затрат по элементу в разрезе каждого показателя: командировочные; канцелярские товары; почтовые и телефонные услуги; расходы на подготовку кадров и т.д.

6.7.Определение резервов снижения себестоимости

Основными источниками резерва снижения себестоимости продукции являются: увеличение объема ее производства (Р  VВП), сокращение затрат на ее производство (Р  З) за счет увеличения производительности труда, экономного использования сырья, материалов, электроэнергии, топлива, снижения непроизводственных расходов и т.д. Величина резервов может быть определена по формуле:

Где: Св; Сф – соответственно возможный и фактический уровень себестоимости продукции;
Дз - дополнительные затраты, необходимые для освоения резервов повышения выпуска продукции.
Контрольные вопросы:
1. Какие основные направления составляют содержание анализа себестоимости продукции?
2. Какие факторы оказывают влияние на уровень затрат и на полную себестоимость продукции?
3. Опишите алгоритм расчётов при анализе влияния факторов на полную себестоимость.
4. Опишите алгоритм расчётов при факторном анализе уровня затрат на 1 руб. товарной продукции.
5. Опишите алгоритм расчетов при факторном анализе себестоимости единицы продукции.
6. Выделите факторы первого и последующих уровней, влияющие на размер прямых материальных затрат.
7. Опишите алгоритмы расчетов при факторном анализе прямых трудовых затрат.
8. Какие факторы оказывают влияние на сумму и уровень косвенных расходов?
9. Каковы отличительные особенности анализа условно-переменных и условно-постоянных издержек?












ТЕМА 7. АНАЛИЗ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ МАТЕРИАЛЬНЫХ РЕСУРСОВ ПРЕДПРИЯТИЯ И СОСТОЯНИЯ ИХ ЗАПАСОВ
Необходимым условием организации производства продукции является обеспечение его материальными ресурсами: сырьем, материалами, топливом, энергией, и т.д.
Стоимость материальных ресурсов входит в себестоимость продукции по элементу «Материальные затраты» и включает в себя цену их приобретения (без учета НДС и акцизов), торговую наценку, плату за транспортировку, хранение и доставку, осуществленные сторонними организациями.
Изыскание внутрипроизводственных резервов экономии материальных ресурсов составляет содержание экономического анализа, который предполагает следующие этапы:
1. Оценка качества планов материально-технического снабжения и анализ их выполнения;
2. Оценка потребности предприятия в материальных ресурсах;
3. Оценка эффективности использования материальных ресурсов;
4. Факторный анализ общей материалоемкости продукции;
5. Оценка влияния стоимости материальных ресурсов на объем производства продукции.
Источники информации для анализа материальных ресурсов: план материально-технического снабжения, заявки, спецификации, договоры на поставку сырья и материалов, формы статистической отчетности о наличии и использовании материальных ресурсов и его затратах на производство и реализацию продукции, плановые и отчетные калькуляции себестоимости выпускаемых изделий, данные о нормативах и нормах расходов материальных ресурсов.
7.1. Оценка качества планов материально-технического снабжения
Важным условием бесперебойной нормальной работы предприятия является полная обеспеченность потребности в материальных ресурсах (MPi) источниками покрытия (Ui):
MPi = Ui .
Различают внутренние (собственные) источники и внешние.
К внутренним источникам относят сокращение отходов материалов, повторное использование материалов, собственное изготовление материалов, экономию материалов в результате внедрения достижений научно-технического прогресса.
К внешним источникам относят поступление материальных ресурсов от поставщиков в соответствии с заключенными договорами.
Потребность в завозе материальных ресурсов со стороны определяется разностью между общей потребностью в i-м виде материальных ресурсов и суммой внутренних источников ее покрытия. Степень обеспеченности потребности в материальных ресурсах договорами на их поставку оценивается с помощью следующих показателей:
- коэффициент обеспеченности по плану
;
- коэффициент обеспеченности фактический
.
Анализ данных коэффициентов проводится по каждому виду материалов.
Проверяется также качество полученных от поставщиков материалов, соответствие их стандартам ТУ, условиям договора и в случаях их нарушения предъявляются претензии поставщикам.
Особое внимание при анализе уделяется выполнению плана МТС по срокам поставки материальных ресурсов или ритмичности поставок.
Для оценки ритмичности поставок используются показатели:
- коэффициент неравномерности поставок материалов:

где x –процент выполнения плана поставки по периодам (дням, декадам, месяцам); f – план поставки за те же периоды;
- коэффициент вариации:

где Δ f – отклонение объема поставки по периодам от плана; k – количество анализируемых периодов; - средний объем поставки материалов за период.
Неритмичная поставка материальных ресурсов ведет к простоям оборудования, потерям рабочего времени, необходимости сверхурочных работ. Оплата простоев не по вине рабочих и сверхурочных работ ведет к увеличению себестоимости выпускаемой продукции и соответственно к снижению прибыли предприятия.
7.2. Оценка потребности в материальных ресурсах
Условием бесперебойной работы предприятия является полная обеспеченность материальными ресурсами. Потребность в материальных ресурсах определяется в разрезе их видов на нужды основной и не основной деятельности предприятия и на запасы, необходимые для нормального функционирования на конец периода.
Потребность в материальных ресурсах на образование запасов определяется в трех оценках:
- в натуральных единицах измерения, что необходимо для установления потребности в складских помещениях;
- в денежной (стоимостной) оценке для выявления потребности в оборотных средствах и увязки с финансовым планом;
- в днях обеспеченности – в целях планирования и контроля за выполнением графика поставки.
Обеспеченность предприятия запасами в днях исчисляется по формуле:
,
где Здн – запасы сырья и материалов, в днях;
Зmi – запасы i-ого вида материальных ресурсов в натуральных или стоимостных показателях,
Pдi – средний дневной расход i-ого вида материальных ресурсов в тех же единицах измерения.
Средний дневной расход каждого вида материалов рассчитывается делением суммарного расхода i-ого вида материальных ресурсов за анализируемый период (MРi) на количество календарных периодов (Д):
.
В процессе анализа фактические запасы важнейших видов сырья и материалов сопоставляют с нормативными и выявляют отклонение.
Проверяют также состояние запасов сырья и материалов на предмет выявления излишних и ненужных. Их можно установить по данным складского учета путем сравнения прихода и расхода. К неходовым относят материалы, по которым не было расходов более одного года.
7.3. Оценка эффективности использования материальных ресурсов
В процессе потребления материальных ресурсов в производстве происходит их трансформация в материальные затраты, поэтому уровень их расходования определяется через показатели, исчисленные исходя из суммы материальных затрат.
Для оценки эффективности материальных ресурсов используется система обобщающих и частных показателей (табл.12).
Применение обобщающих показателей в анализе позволяет получить общее представление об уровне эффективности использования материальных ресурсов и резервах его повышения.
Частные показатели используются для характеристики эффективности потребления отдельных элементов материальных ресурсов (основных, вспомогательных материалов, топлива, энергии и др.), а также для установления снижения материалоемкости отдельных изделий (удельной материалоемкости).
Таблица 13
Показатели эффективности материальных ресурсов
Показатели Формула расчета Экономическая интерпретация показателя
1. Обобщающие показатели
Материалоемкость продукции (ME)
Отражает величину материальных затрат, приходящуюся на
1 руб. выпущенной продукции
Материалоотдача продукции (МО)
Характеризует выход продукции с каждого рубля потребленных материальных ресурсов
Удельный вес материальных затрат в себестоимости продукции (УМ)
Отражает уровень использования материальных ресурсов, а также структуру (материалоемкость продукции)
Коэффициент использования материалов (KM)
Показывает уровень эффективности использования материалов, соблюдения норм их расходования
2. Частные показатели
Сырьеемкость продукции (СМЕ)
Металлоемкость продукции (ММЕ)
Топливоемкость продукции (ТМЕ)
Энергоемкость продукции (ЭМЕ)



Показатели отражают эффективность потребления отдельных элементов материальных ресурсов на 1 руб. выпущенной продукцией
Удельная материалоемкость изделия (УМЕ)
Характеризует величину материальных затрат, израсходованных на одно изделие
В процессе анализа фактический уровень показателей эффективности использования материалов сравнивают с плановым, изучают их динамику и причины изменения.
7.4. Факторный анализ общей материалоемкости продукции
Материалоемкость, так же как и материалоотдача, зависит от объема товарной (валовой) продукции и суммы материальных затрат на ее производство. В свою очередь объем товарной (валовой) продукции в стоимостном выражении (ТП) может измениться за счет количества произведенной продукции (VВП), ее структуры (УД) и уровня отпускных цен (ЦП). Сумма материальных затрат (МЗ) также зависит от объема произведенной продукции, ее структуры, расхода материала на единицу продукции (УР) и стоимости материалов (ЦМ). В итоге общая материалоемкость зависит от структуры произведенной продукции, нормы расхода материалов на единицу продукции, цен на материальные ресурсы и отпускных цен на продукцию. (рис.5).
Факторная модель будет иметь вид


Влияние факторов первого порядка на материалоотдачу или материалоемкость можно определить способом цепной подстановки:


Для расчета нужно иметь следующие данные:
I. Затраты материалов на производство продукции:
а) по плану: МЗпл = (VВПплi .УРплi . Мплi);
б) по плану, пересчитанному на фактический объем производства продукции: МЗусл1 = (VВПплi .УРплi . ЦМплi) . Кпп ;
в) по плановым нормам и плановым ценам на фактический выпуск продукции: МЗусл2 = (VВПфi . УРплi . ЦМплi);
г) фактически по плановым ценам: МЗусл3 = (VВПфi . УРфi . ЦМплi);
д) фактически: МЗф = (VВПфi . УРфi . ЦМфi).
II. Стоимость товарной продукции:
а) по плану: ТПпл = (VВПплi . ЦПплi);
б) по плану, пересчитанному на фактический объем производства, при плановой структуре: ТПусл1 = (VВПфi . ЦПплi)±DТПудi ;
в) фактически по плановым ценам: ТПусл2 = (VВПфi . ЦПплi);
г) фактически: ТПф = (VВПфi . ЦПфi).
На основании приведенных данных о материальных затратах и стоимости товарной продукции рассчитываются показатели материалоемкости продукции. Расчеты удобно свести в табл. 14.
Таблица 14
Факторный анализ материалоемкости продукции
Показатель Условия расчета Порядок расчета материало-
емкости Уровень материало-
емкости
Объем производства Структура продукции Удельный расход сырья Цена на материалы Отпускная цена на продукцию
План План План План План План
Усл.1 Факт План План План План
Усл.2 Факт Факт План План План
Усл.3 Факт Факт Факт План План
Усл.4 Факт Факт Факт Факт План
Факт Факт Факт Факт Факт Факт
7.5. Оценка влияния материальных ресурсов на объем производства продукции
Влияние материальных ресурсов на объем производства продукции рассчитывается на основе следующей зависимости:
ВП = МЗ . МО или ВП = МЗ/МЕ .
Для расчета влияния факторов на объем выпуска продукции по первой формуле можно применить способ цепных подстановок, абсолютных или относительных разниц, а по второй – только прием цепных подстановок.
Результаты анализа материальных затрат используются при нормировании расходов сырья и материалов на изготовление продукции, а также при определении общей потребности в материальных ресурсах на выполнение производственной программы.
Решение аналитических задач по оценке эффективности использования материальных ресурсов и обеспеченности предприятия сырьем и материалами является задачей логистики, в частности по составлению заявок, выбору поставщиков, управлению запасами, определению оптимальной партии поставляемых ресурсов.
На основе проведенного анализа в заключение производят подчет резервов повышения эффективности использования материальных ресурсов, не используемых в отчетном году. Ими могут быть повышение технического уровня производства за счет внедрения новых производственных технологий, механизации и автоматизации производственных процессов, изменения конструкций и технологических характеристик изделий, улучшения организации и обслуживания производства, улучшения МТС и использования материальных ресурсов и др. Экономия (Э) от данных мероприятий может быть определена по формуле:
;
где М1, М0 - норма расхода материала до и после внедрения мероприятия;
ЦМ - цена материала; VBПm - выпуск продукции в натуральном выражении с момента внедрения мероприятия и до конца года, Змр - затраты, связанные с внедрением мероприятия.
Вопросы для самоконтроля
1. Какие оценки существуют для определения потребности в запасах материальных ресурсов?
2. По каким основным направлениям и на основе каких показателей проводится анализ качества материально-технического обеспечения предприятия?
3. Опишите показатели эффективности использования материальных ресурсов.
4. Какие факторы влияют на общую материалоемкость продукции?
5. Опишите алгоритм факторного анализа общей материалоемкости продукции способом цепной подстановки.
6. Опишите порядок расчетов, необходимых для проведения факторного анализа материалоемкости продукции.
7. Перечислите факторы, влияющие на материалоемкость отдельных видов продукции.
8. Опишите факторную модель, позволяющую оценить влияние стоимости материальных ресурсов на объем производства продукции.
9. Какие мероприятия способствуют повышению эффективности использования материальных ресурсов? Как подсчитать экономию от их внедрения?


ТЕМА 8. АНАЛИЗ СОСТОЯНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОСНОВНЫХ СРЕДСТВ
Анализ использования основных фондов производится по нескольким направлениям, разработка которых в комплексе позволяет дать оценку структуры, динамики и эффективности использования ОС и долгосрочных инвестиций (табл.15).
Таблица 15
Основные направления анализа основных средств
Основные направления анализа Задачи анализа Виды анализа
Анализ структуры и динамики ОС Оценка размера и структуры вложения капитала в ОС.
Определение характера и размера влияния стоимости ОС на финансовое положение и структуру баланса Финансовый анализ
Анализ эффективности использования ОС Анализ движения ОС.
Анализ показателей эффективности использования ОС.
Анализ использования времени работы оборудования.
Интегральная оценка использования оборудования Управленческий анализ
Анализ эффективности затрат по содержанию и эксплуатации оборудования Анализ затрат на капитальный ремонт.
Анализ затрат по текущему ремонту.
Анализ взаимосвязей объема производства, прибыли и затрат по эксплуатации оборудования Управленческий анализ
Анализ эффективности инвестиций в ОС Оценка эффективности капитальных вложений.
Анализ эффективности привлечения займов для инвестирования Финансовый анализ
Выбор направлений анализа и реальных аналитических задач определяется потребностями управления, что составляет основу финансового и управленческого анализа, хотя четкой границы между этими видами анализа нет.
Источники информации для проведения анализа: ф. №11 «Отчет о наличии и движении ОС», ф.«Баланс производственной мощности», ф.№7-ф «Отчет о запасах неустановленного оборудования», инвентарные карточки учета ОС и др.
8.1. Анализ движения основных средств
Данные о наличии, износе и движении ОС служат основным источником информации для оценки производственного потенциала предприятия.
Оценка движения ОС проводится на основе коэффициентов (табл.16), которые анализируются в динамике за ряд лет.
Таблица 16
Показатели движения и состояния ОС
Наименования показателей Методы расчета Экономическая интерпретация показателей
1. Показатели движения
1.1. Коэффициент поступления ввода (КВВ)
Доля поступивших ОС за период
1.2. Коэффициент обновления (Коб)
Доля новых ОС на предприятии
1.3.Коэффициент выбытия ОС (Квыб)
Доля выбывших ОС за период
1.4.Коэффициент прироста (Кпр)
Темп прироста ОС
2. Показатели состояния
2.1. Коэфициент износа (Ки)
Доля стоимости ОС перенесенная на продукцию
Ки = 1 - Кг
2.2. Коэффициент годности (Кг)
Уровень годности ОС
Кг = 1 - Ки
8.2. Анализ эффективности использования ОС
Оценка эффективности использования ОС основана на применении общей для всех ресурсов технологии оценки, которая предполагает расчет и анализ показателей отдачи и емкости.
Показатели отдачи характеризуют выход готовой продукции на 1 руб. ресурсов.
Показатели емкости характеризуют затраты или запасы ресурсов на 1 руб. выпуска продукции.
Под запасами ресурсов понимают наличный объем ресурсов на отчетную дату по балансу, под затратами – текущие расходы ресурсов, в частности по основным средствам – амортизация.
При сопоставлении запасов ресурсов с объемом выручки за период необходимо рассчитать среднюю величину запасов на тот же период.
Обобщающим показателем эффективности использования ОС является фондоотдача (ФО):
.
При расчете показателя учитываются собственные и арендованные ОС, не учитываются ОС, находящиеся на консервации и сданные в аренду.
Показатель фондоотдачи анализируют в динамике за ряд лет, поэтому объем продукции корректируют на изменение цен и структурных сдвигов, а стоимость ОС - на коэффициент переоценки.
Рост фондоотдачи является одним из факторов интенсивного роста объема выпуска продукции (ВП). Эту зависимость описывает факторная модель:
ВП = ОС . ФО.
На основе факторной модели рассчитывают прирост объема выпуска за счет увеличения ОС и роста фондоотдачи:
.
Прирост выпуска продукции за счет фондоотдачи можно рассчитать способом абсолютных разниц:

где ОС0, ОС1 – стоимость основных средств в базисном и отчетном периоде соответственно;
ФОо,ФО1 – фондоотдача базисного и отчетного периода соответственно
Другим важным показателем, характеризующим эффективность использования ОС, является фондоемкость ОС:
.
Изменение фондоемкости в динамике показывает изменение стоимости ОС на один рубль продукции и применяется при определении суммы относительного перерасхода или экономии средств в основные фонды (Э):
Э = ( ФЕ1 – ФЕо ) . VВП1,
где ФЕ1, ФЕо – фондоемкость отчетного и базисного периода соответственно;
VВП1 - объем выпуска продукции в отчетном периоде.
Для разработки технологической политики предприятия необходим углубленный факторный анализ показателей эффективности использования ОС и в первую очередь фондоотдачи.
8.3. Факторный анализ фондоотдачи
На уровень фондоотдачи оказывают влияние ряд факторов. К факторам первого уровня относятся:
1. Доля активной части фондов в общем их итоге (УДа ) ;
2. Фондоотдача активной части фондов (ФОа )
ФО = УДа * ФОа
Факторная модель для фондоотдачи активной части основных средств имеет вид:
где К- среднее количество технологического оборудования;
Т- время работы единицы оборудования, час.;
СВ – среднечасовая выработка единицы оборудования, руб.;
ОС а -среднегодовая стоимость активной части основных средств, руб.;
Таблица 17
Исходная информация для анализа фондоотдачи


Показатель план факт +
1. Объем выпуска продукции (ВП), тыс руб.
2. Среднегодовая стоимость активной части основных фондов (ОПФа)
3. Удельный вес (коэффициент) активной части фондов, % (УДа)
4. Фондоотдача активной части (ФОа), руб.
5. Среднегодовое количество технологического оборудования (К)
6. Отработано за год всем оборудованием (Т), тыс час.
7. Среднечасовая выработка (СВ), руб.


8.4. Анализ использования оборудования и производственной мощности предприятия
Анализ работы оборудования основан на системе показателей, характеризующих его использование по численности, времени работы и мощности.
Для анализа количественного использования оборудования его группируют по степени использования (рис.5).

Рис. 5. Состав наличного оборудования
Для характеристики степени привлечения оборудования рассчитывают:
- коэффициент использования парка наличного оборудования (Кн):
;
- коэффициент использования парка установленного оборудования (Ку):
;
- коэффициент использования оборудования сданного в эксплуатацию (Кэ):
.
Если значения показателей близки к единице, то оборудование используется с высокой степенью загрузки, а производственная программа соответствует производственной мощности.
Для характеристики экстенсивной загрузки оборудования анализируют использование оборудования по времени: баланс времени работы и коэффициент его сменности.
Таблица 18
Показатели, характеризующие фонд времени использования оборудования
Показатель фонда времени Условное обозначение Формула расчета Примечания
Календарный фонд Тк Тк = Тк.д . 24 Тк.д - число календарных дней за анализируемый период, дн.
Номинальный
(режимный) фонд Тн Тн = ТP.СМ . tсм ТP.СМ - число рабочих смен за анализируемый период tсм – продолжительность рабочей смены, час
Эффективный
(реальный) фонд Тэф Тэф = Тн - Тпл Тпл – время планового ремонта, час
Полезный
(фактический) фонд Тф Тф = Тэф - Тпр Тпр – время внеплановых простоев, час
Уровень внутрисменного использования оборудования характеризует коэффициент загрузки оборудования Кз, который позволяет оценить потери времени работы оборудования из-за планово-предупредительных ремонтов и т.д:
Кз = Тф / Тк или Тф / Тн или Тф / Тэф
Уровень условного использования оборудования характеризует коэффициент сменности (Ксм):
.
Под интенсивной загрузкой оборудования понимают оценку его производительности.
Коэффициент интенсивной нагрузки оборудования (Ки) определяется:
.
Обобщающим показателем, характеризующим комплексное использование оборудования, является показатель интегральной нагрузки (Кинт):
Кинт = Кз . Ки.
Под производственной мощностью предприятия подразумевается возможный выпуск продукции при достигнутом или намеченном уровне техники, технологии и организации производства. Степень использования производственных мощностей характеризуется следующими коэффициентами:
;
;
.
В ходе анализа изучается динамика этих показателей, выполнение плана по их уровню и причины изменений: например, ввод в действие новых и реконструкция старых предприятий, техническое переоснащение производства, сокращение производственных мощностей.
Вопросы для самоконтроля
1. По каким основным направлениям проводится анализ основных производственных фондов?
2. Какие показатели используются для оценки динамики основных фондов?
3. Какой экономический смысл имеет расчет показателей фондоотдачи и фондоемкости основных средств?
4. Опишите факторную модель фондоотдачи и показатели, ее составляющие.
5. Какие показатели используются для оценки использования парка оборудования?
6. Какие показатели используются для оценки степени загрузки оборудования?
7. Какими показателями характеризуется степень привлечения оборудования в производство?
8. Перечислите составляющие фонда времени использования оборудования. Расчет каких фондов имеет особое значение для анализа?
9. Какие показатели характеризуют использование оборудования по мощности?


ТЕМА 9. АНАЛИЗ ЭКОНОМИЧЕСКИХ РЕЗУЛЬТАТОВ И ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ


Обобщающая оценка финансового состояния предприятия достигается на основе таких результативных показателей, как прибыль и рентабельность.
Анализ формирования и использования прибыли предполагает следующие этапы:
1. Анализ состава и динамики балансовой прибыли.
2. Анализ финансовых результатов от обычных видов деятельности.
3. Анализ уровня среднереализационных цен.
4. Анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности.
5. Анализ рентабельности деятельности предприятия.
6. Анализ распределения и использования прибыли.
Источники информации: накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета по счету продаж и счетам «Прибыли и убытки», «Нераспределенная прибыль, непокрытый убыток», форма бухгалтерской отчетности №2 «Отчет о прибылях и убытках», данные финансового плана.


9.1. Анализ состава и динамики балансовой прибыли


В процессе анализа необходимо изучить состав балансовой прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли необходимо учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы
Для проведения анализа балансовой прибыли по составу и в динамике составляют аналитическую табл. 19
Таблица 19
Анализ состава, динамики и выполнения плана по прибыли
Показатель Базисный период Отчетный период Абсолютное отклонение Темп изменения, %
тыс. рублей удельный вес % тыс. рублей удельный вес % тыс. рублей удель-ный вес %
Прибыль от продаж
Сальдо от операционных доходов и расходов
Сальдо вне- реализационных доходов и расходов
Сальдо чрезвычайных доходов и расходов
Прибыль балансовая

Рис.6 . Схема факторного анализа балансовой прибыли

9.2. Анализ финансовых результатов от обычных видов деятельности

Дальнейший анализ заключается в детальном анализе отдельных составляющих балансовой прибыли.
Основную часть прибыли предприятия получают от обычных видов деятельности, к которой относят прибыль от продаж продукции (работ, услуг). Прибыль от продаж продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов: объема реализации продукции (РП), ее структуры (Удi), себестоимости (Сi), и уровня среднереализационных цен (Цi).
Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно выполнить способом цепных подстановок., используя данные, приведенные в таблице 20

Исходные данные для факторного анализа прибыли от реализации продукции, тыс. руб.
Таблица 20


Показатель
План План, пересчитанный на фактический объем продаж
Факт
Выручка от реализации продукции (без НДС,акциза) (РП) РПпл РП усл РП ф
Полная себестоимость реализованной продукции (С) Спл С усл. Сф
Прибыль от реализации продукции (П) Ппл П усл Пф


Для расчета влияния перечисленных факторов необходимо пересчитать выручку от реализации отчетного года по плановым продажным ценам и показатель затрат на производство по фактически реализованной продукции в отчетном году по плановой себестоимости объектов реализации. Рассмотрим влияние на изменение прибыли от реализации продукции каждого из четырех названных факторов:
1. Влияние изменения продажных цен устанавливается сопоставлением фактической выручки с условной, которую бы предприятие получило за фактический объем реализации продукции при плановых ценах; ΔПц =РПф.-РП усл.
2. Влияние изменения себестоимости реализованной продукции на сумму прибыли устанавливается сравнением фактической суммы затрат с плановой, пересчитанной на фактический объем продаж; ΔПс =Сф.-Сусл.
3. Влияние объема и структуры продукции на сумму прибыли определим, если сравним сумму прибыли плановую и условную. ΔП(рп,уд)=Ппл.-П усл.
Обобщим результаты анализа.
Объем продаж продукции может оказывать положительное и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж рентабельной продукции приводит к пропорциональному увеличению прибыли. Если же продукция является убыточной, то при увеличении объема продаж происходит уменьшение суммы прибыли.
Структура товарной продукции может оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Если увеличится доля более рентабельных видов продукции в общем объеме ее реализации, то сумма прибыли возрастет, и наоборот, при увеличении удельного веса низкорентабельной или убыточной продукции общая сумма прибыли уменьшится.
Себестоимость продукции и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: при увеличении себестоимости сумма прибыли уменьшается и наоборот.
Цены на продукцию и прибыль находятся в прямой зависимости: при увеличении уровня цен сумма прибыли возрастает и наоборот.
Тогда ΔПф-Ппл=ΔПц +ΔПс+ ΔП(рп,уд)

Следует проанализировать также выполнение плана и динамику прибыли от реализации отдельных видов продукции, величина которой зависит от 3-х факторов: объема продажи продукции (VРПi), себестоимости (Сi) и среднереализованных цен (Цi). Факторая модель прибыли от реализации отдельных видов продукции имеет вид:
Факторная модель прибыли от реализации отдельных видов продукции имеет вид

П =РПi (Цi – Ci)



Данные анализа показывают, по каким видам продукции план по сумме прибыли перевыполнен, а по каким – недовыполнен, и какие факторы оказали положительное влияние, а какие – отрицательное и в какой степени.
После этого необходимо детально изучить причины изменения объема продаж, цены и себестоимости по каждому виду продукции.
Затем необходимо проанализировать уровень среднереализационных цен.
Среднереализационная цена единицы продукции рассчитывается путем деления выручки от реализации соответствующего изделия на объем продаж. На изменение ее уровня оказывают влияние следующие факторы: качество реализованной продукции, рынки сбыта, коньюнктура рынка, инфляционные процессы.

9.3.Анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности

Выполнение плана по прибыли в значительной степени зависит от финансовых результатов деятельности, не связанных с реализацией продукции. Это финансовые результаты, полученные от операционных, внереализационных операций и чрезвычайных обстоятельств.
Анализ сводится в основном к изучению динамики и причин полученных убытков и прибыли по каждому конкретному случаю. Убытки от выплаты штрафов возникают в связи с нарушением отдельными службами договоров с другими предприятиями, организациями и учреждениями. При анализе устанавливаются причины невыполненных обязательств, принимаются меры для предотвращения допущенных ошибок.
Изменение суммы полученных штрафов может произойти не только в результате нарушения договорных обязательств поставщиками и подрядчиками, но и по причине ослабления финансового контроля в отношении их. Поэтому при анализе данного показателя следует проверить, во всех ли случаях нарушения договорных обязательств были предъявлены поставщикам соответствующие санкции.
Убытки от списания безнадежной дебиторской задолженности возникают обычно на тех предприятиях, где постановка учета и контроля за состоянием расчетов находится на низком уровне. Прибыли (убытки) прошлых лет, выявленные в текущем году, также свидетельствуют о недостатках бухгалтерского учета.
Особого внимания заслуживают доходы по ценным бумагам (акциям, облигациям, векселям, сертификатам и т.д.). Предприятия-держатели ценных бумаг получают определенные доходы в виде дивидендов. В процессе анализа изучается динамика дивидендов, курса акций, чистой прибыли, приходящейся на одну акцию, устанавливаются темпы их роста или снижения.
В заключение анализа разрабатываются конкретные мероприятия, направленные на предупреждение и сокращение убытков и потерь от данных видов деятельности.
9.4. Анализ рентабельности деятельности предприятия

Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент инвестиционной политике и ценообразовании.
Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:
1) показатели, характеризующие рентабельность (окупаемость) издержек производства и инвестиционных проектов;
2) показатели, характеризующие рентабельность продаж;
3) показатели, характеризующие доходность капитала и его частей.
Все эти показатели могут рассчитываться на основе балансовой прибыли, прибыли от реализации продукции и чистой прибыли.
Рентабельность производственной деятельности (окупаемость издержек) (R3) исчисляется путем отношения балансовой (Пб) или чистой прибыли (Пч) к сумме затрат по реализованной или произведенной продукции (З):
или
Она показывает,сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Может рассчитываться в целом по предприятию, отдельным его подразделениям и видам продукции.
Рентабельность продаж (Rn) рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, работ и услуг или чистой прибыли на сумму полученной выручки (РП). Характеризует эффективность предпринимательской деятельности: сколько прибыли имеет предприятие с рубля продаж. Широкое приминение этот показатель получил в рыночной экономике. Рассчитывается в целом по предприятию и отдельным видам продукции.
.
Рентабельность (доходность) капитала (Rк) исчисляется отношением балансовой (чистой) прибыли к среднегодовой стоимости всего инвестированного капитала ( ) или отдельных его слагаемых: собственного (акционерного), заемного, основного, оборотного, производственного капитала и т.д.
.
В процессе анализа следует изучить динамику перечисленных показателей рентабельности, выполнение плана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения с предприятиями-конкурентами.
Уровень рентабельности производственной деятельности (окупаемость затрат), исчисленный в целом по предприятию зависит от четырех основных факторов первого порядка: изменения объема реализации, структуры реализованной продукции, ее себестоимости, средних цен реализации.
По данным таблицы определим рентабельность производственной деятельности, рассчитаем влияние на изменение уровней рентабельности суммы прибыли от реализации, учитывающей влияние 4-х вышеперечисленных факторов (они исследовались выше) и затрат на производство реализованной продукции.
Таблица 21
Исходные данные для факторного анализа рентабельности


Показатель
План При плановой прибыли и фактической себестоимости
Факт
1. Прибыль от реализации , тыс. руб. 5370
* 5920
2. Затраты на производство продукции, тыс. руб.
21570
*
24580
3. Рентабельность производственной деятельности (R, %
24,89(Rпл)
21,85(Rусл)
24,08 (Rф)
Снижение рентабельности производственной деятельности за отчетный период к плану составило 0,81% ΔR= Rф – Rпл = 24,08 – 24,89 = -0,81%
Определим влияние факторов на это изменение.
1. Изменение рентабельности за счет изменения суммы прибыли
ΔRп = Rф –Rусл.= 24,08 – 21,85 = +2,23%
1. Изменение рентабельности за счет изменения затрат на производство
ΔRс= Rусл .- Rпл =21,85 – 24,89 = -3,04%
Итого совокупное влияние факторов составит: ΔR =ΔRп + ΔRс =-3,04 + 2,23 = -0,81%, в том числе за счет изменения суммы прибыли рентабельность увеличилась на 2,23%, рост себестоимости реализованной продукции по сравнению с планом оказал отрицательное влияние на рентабельность – она снизилась на 3,04%.

Аналогично осуществляется факторный анализ рентабельности инвестированного капитала. Балансовая сумма прибыли зависит от объема реализованной продукции (РП), ее структуры (УДi), себестоимости (Сед), среднего уровня цен (Цi) и финансовых результатов от прочих видов деятельности, не связанных с реализацией продукции и услуг.
Среднегодовая сумма основного и оборотного капитала ( ) зависит от объема продаж и скорости оборота капитала (коэффициента оборачиваемости Коб), который определяется отношением объема продаж к среднегодовой сумме основного и оборотного капитала.
Чем быстрее оборачивается капитал на предприятии, тем меньше его требуется для обеспечения запланированного объема продаж.
И наоборот, замедление оборачиваемости капитала требует дополнительного привлечения средств для обеспечения того же объема производства и реализации продукции.

На изменение рентабельности капитала влияют следующие факторы: изменение уровней фондоотдачи и оборачиваемости материальных оборотных средств, а также рентабельность объема реализуемой продукции.
Для факторного анализа используем формулу, которая получается в результате алгебраических преобразований из формулы (

Сведем данные для анализа в таблицу 22
Таблица 22
Факторы, влияющие на общую рентабельность капитала



Показатели
За прошлый год (базис)
За отчетный год Промежуточные показатели рентабельности капитала
По базисной Rрп0,
по базисной ОМС,
по фактической ФО По базисной Rрп0,
по фактической ОМС,
по фактической ФО
1 2 3 4 5
1.Рентабельность продукции, % Rрп Rрп0 Rрп1 Rрп0 Rрп0
2.Фондоотдача, руб/руб ФО ФО0 ФО1 ФО1 ФО1
3.Оборачиваемоть материальных оборотных средств, руб. ОМС ОМС0 ОМС1 ОМС0 ОМС1
4. Рентабельность производственных фондов, % Rк0 Rк1 Rк усл1 Rк. усл.2

Определяем влияние на изменение общей рентабельности капитала каждого из 3-х факторов:
1) изменение фондоотдачи: Δ Rк = Rк усл1 - Rк0;
2) изменение оборачиваемости оборотных средств: Δ Rк = Rк. усл.2 - Rк усл1
3) изменение рентабельности продукции : Δ Rк = Rк1 - Rк. усл.2
Совокупное влияния всех 3-х факторов должно быть равно: Δ Rк = Rк1 - Rк0;

9.4. Резервы увеличения суммы прибыли и рентабельности
Резервы увеличения суммы прибыли определяются по каждому виду товарной продукции. Основными резервами увеличения суммы прибыли являются:
1) увеличение объема реализации продукции;
2) снижение себестоимости товарной продукции;
3) повышение качества товарной продукции;
4) реализация ее на наиболее выгодных рынках (рис.7)

Рис.7. Схема подсчета резервов увеличения прибыли от реализации продукции

9.5.Анализ распределения и использования прибыли предприятия
После уплаты налогов прибыль распределяется следующим образом: одна часть используется на расширение производства (фонд накопления), другая – на материальное поощрение работников (фонд потребления). Создается также резервный фонд предприятия.
Таблица 23
Данные об использовании прибыли, тыс руб.
Показатель План Факт
1. Прибыль от реализации продукции
2. Прибыль от прочих видов деятельности
3. Балансовая сумма прибыли
4. Прибыль от ценных бумаг и от долевого участия в совместных предприятиях, облагаемых налогом по специальным ставкам
5. Льготируемая прибыль
6. Налогооблагаемая прибыль (стр.3 – стр.4 – стр.5)
7. Налог на прибыль по действующей ставке
8. Налог на доходы от ценных бумаг
9. Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия (стр.3 – стр.7 – стр.8)
10. Экономические санкции
11. Отчисления из прибыли в благотворительные фонды
12.Чистая прибыль (стр.9 – стр.10 – стр.11)
13.Распределение чистой прибыли:
- в резервный фонд
- в фонд накопления
- в фонд потребления
- в фонд социальной сферы
14. Доля в чистой прибыли, %:
- резервного фонда
- фонда накопления
- фонда потребления
- в фонд социальной сферы

Важной задачей анализа является изучение вопросов использования средств фондов, создаваемых из чистой прибыли предприятия. Средства этих фондов имеют целевое назначение и расходуются согласно утвержденным сметам.
Фонд накопления используется в основном для финансирования затрат на расширение производства, его техническое перевооружение, внедрение новых технологий и т.д.
Фонд социальной сферы может использоваться на коллективные нужды (расходы на содержание объектов культуры и здравоохранения, проведение оздоровительных и культурно-массовых мероприятий), фонд потребления – на индивидуальные (вознаграждение по итогам работы за год, материальная помощь, стоимость путевок в санатории и дома отдыха, стипендии студентам, частичная оплата питания и проезда, пособия по выходу на пенсию и т.д.).
В процессе анализа устанавливается соответствие фактических расходов расходам, предусмотренным сметой, выясняются причины отклонений от сметы по каждой статье, изучается эффективность мероприятий, проводимых за счет средств этих фондов. При анализе использования средств фонда накопления следует изучить полноту финансирования всех запланированных мероприятий, своевременность их выполнения и полученный эффект.
.9.6. Анализ прибыли и рентабельности с использованием международных стандартов
В зарубежных странах для обеспечения системного подхода при изучении факторов изменения прибыли и прогнозирования ее величины используют маржинальный анализ, в основе которого лежит маржинальный доход.
Маржинальный доход (МД) – это прибыль в сумме с постоянными затратами (А).
МД=П+А,
откуда
П=МД-А.
С помощью формулы можно рассчитать сумму прибыли, если известны величины маржинального дохода и постоянных затрат.
Очень часто при определении суммы прибыли вместо маржинального дохода используется выручка (РП) и удельный вес маржинального дохода в ней (Ду).
Поскольку
,
то
.
Данная формула успешно применяется тогда, когда необходимо проанализировать прибыль от реализации нескольких видов продукции.
При анализе прибыли от реализации одного вида продукции можно применять модифицированную формулу определения прибыли, если известно количество проданной продукции и ставка маржинального дохода (Дс) в цене за единицу продукции:

где В - переменные затраты за единицу продукции.
Последняя формула позволяет определить изменение суммы прибыли за счет количества реализованной продукции, цены и уровня переменных и постоянных затрат.
Методика анализа прибыли несколько усложняется в условиях многономенклатурного производства, когда кроме перечисленных факторов необходимо учитывать и влияние структуры реализованной продукции.
В зарубежных странах для изучения влияния факторов на изменение суммы прибыли при многономенклатурном производстве используется модель .
Средняя доля маржинального дохода в выручке ( ) в свою очередь зависит от удельного веса каждого вида продукции в общей сумме выручки (УДi) и доли маржинального дохода в выручке по каждому изделию (отношение ставки маржинального дохода к цене):
; .
После этого факторная модель прибыли от реализации продукции будет иметь вид
.
Она позволяет установить изменение прибыли за счет количества (объема) реализованной продукции, ее структуры, отпускных цен, удельных переменных издержек и постоянных расходов предприятия.
Методика анализа рентабельности по системе «директ-кост» будет осуществляться с использованием следующей факторной модели
.
Для анализа рентабельности издержек в целом по предприятию используем следующую факторную модель:
.
Последовательно заменяя плановый (базисный) уровень каждого факторного показателя на фактический и сравнивая результат расчета до и после замены каждого фактора, можно определить изменение уровня рентабельности за счет объема реализованной продукции РПобщ, ее структуры (УДi), цены (Ц), удельных переменных расходов (В) и суммы постоянных затрат (А).
Аналогичным образом производится анализ рентабельности продаж (предпринимательской деятельности):
.
Анализ рентабельности инвестированного капитала производится по следующей факторной модели:

где Пб – балансовая сумма прибыли; ИК – среднегодовая сумма инвестиционного капитала; - сумма оборота (себестоимость реализованной продукции); Коб – коэффициент оборачиваемости капитала (отношение суммы оборота к среднегодовой сумме капитала); ВФР – внереализационные финансовые результаты.
Аналогичным образом производится анализ рентабельности и в том случае, если коэффициент оборачиваемости капитала рассчитан не по дебетовому, а по кредитовому обороту сч.46, т.е. по выручке. Тогда факторная модель рентабельности инвестиционного капитала будет иметь вид

Преимущество рассмотренной методики анализа показателей прибыли рентабельности состоит в том, что при ее использовании учитывается взаимосвязь элементов модели, в частности объема продаж, издержек и прибыли. Это обеспечивает более точное исчисление влияния факторов и, как следствие, более высокий уровень планирования и прогнозирования финансовых результатов. Использование этого метода в финансовом менеджменте отечественных предприятий позволит более эффективно управлять процессом формирования финансовых результатов. Однако это станет возможным только при условии организации планирования и учета издержек предприятий по системе "директ-костинг", т.е. их группировки на постоянные и переменные.
Вопросы для самоконтроля
1. По каким направлениям проводится анализ прибыли?
2. Какое значение имеет анализ состава прибыли в динамике?
3. В какой последовательности проводится анализ прибыли от обычных видов деятельности?
4. Какие факторы оказывают влияние на изменение прибыли от продаж?
5. С какой целью проводится анализ среднереализационных цен?
6. В чем состоит суть анализа финансовых результатов от прочих видов деятельности?
7. По каким направлениям проводится анализ рентабельности?
8. По каким направлениям проводится анализ распределения и использования прибыли?
9. На каких принципах строится анализ прибыли в системе «директ - костинг»?
ТЕМА 10. ДИАГНОСТИКА ЭКОНОМИЧЕСКОГО
ПОТЕНЦИАЛА ХОЗЯЙСТВУЮЩЕГО СУБЪЕКТА: кадрового, материального, производственного и финансового

10.1. Цели и задачи диагностики экономического потенциала предприятия.

Понятие «потенциал организации» включает в себя источники, возможности, средства, запасы, которые могут быть использованы организацией для решения задач, достижения целей в определенной области.
К задачам диагностики экономического потенциала предприятия необходимо отнести оценку:
- рыночного потенциала: потенциальный спрос на товар и доля рынка, занимаемая организацией, потенциальный объем спрос; на товар организации, организация и рынок труда, организация и рынок факторов производства
—производственного потенциала: потенциальный объем производства товаров, потенциальные возможности основных средств, потенциальные возможности использования сырья и материалов, потенциальные возможности профессиональных кадров;
- финансового потенциала: потенциальные финансовые показатели производства (прибыльности, ликвидности, платежеспособности), потенциальные инвестиционные возможности.)
10.2. Оценка производственного потенциала организации
Под производственным потенциалом организации (ППО) следует понимать отношения, возникающие в организации по поводу достижения максимально возможного производственного результата при наиболее эффективном использовании:
- интеллектуального капитала организации для поиска передовых форм организации производства;
- имеющейся техники в целях получения наиболее высокого уровня технологий;
- материальных ресурсов для обеспечения максимальной экономии и оборачиваемости.
Каждая из этих составляющих может быть оценена соответствующими показателями. Для общей оценки ППО показатели группируют в соответствии с составляющими (табл.24).
Таблица 24
Система оценочных показателей при определении уровня производственного потенциала организации
Направление анализа Показатели оценки составляющих ППО
производственной материальной кадровой
Движение составляющих ППО Коэффициент обновления ОС Коэффициент выбытия ОС Коэффициент прироста ОС Коэффициент неравномерности поставок материалов Коэффициент вариации Коэффициент оборота по приему Коэффициент оборота по выбытию Коэффициент текучести кадров Коэффициент постоянства кадров
Текущее состояние составляющих ППО Коэффициент износа ОС
Коэффициент годности ОС
Коэффициенты использования парка наличного, установленного, сданного в эксплуатацию оборудования
Показатели, характеризующие фонд времени использования оборудования Коэффициенты использования производственных мощностей Коэффициент обеспеченности материальными ресурсами фактический
Коэффициент
обеспеченности
материальными
ресурсами
плановый Среднегодовая выработка товара одним работающим
Показатели баланса рабочего времени
Эффективность использования составляющих ППО
Фондоотдача
Фондоемкость
Рентабельность Коэффициент загрузки оборудования Коэффициент
сменности
Коэффициент
интенсивной
нагрузки оборудования
Показатель интегральной нагрузки Материалоотдача
товара
Материалоемкость
товара
Удельный вес
материальных
затрат в себестои-мости товара
Коэффициент
использования
материалов Изменение среднего заработка
работающих
Изменение средне-годовой
выработки
Непроизводительные затраты
рабочего времени
Сравнение средних тарифных разрядов работ и рабочих
Экономия (пере-
расход) фонда
оплаты труда
Значения оценочных показателей определяют по результатам анализа технико-организационного уровня и других условий производства, а также анализа затрат и себестоимости товаров.
Данные таблиц позволяют дать детализированную оценку ППО, содержание и результат которой определяется целями и задачами такой оценки. Такой целью может быть поиск и реализация внутренних источников саморазвития в целях обеспечения стабильной работы организации.
Следует отметить, что между составляющими потенциала организации существуют определенные отношения и характер этих отношений определяется трансформациями внутренней и внешней среды организации, поэтому оценка ППО может осуществляться как на конкретный момент времени, так и в динамике за ряд периодов, что позволит проследить тенденции важнейших составляющих ППО и его комплексной оценки.
_В связи с этим методика определения уровня ППО может включать как экспресс-оценку, так и детализированную оценку, которые проводятся по различным направлениям исследования. При экспресс-оценке уровня ППО достаточно рассмотреть три—пять ключевых обобщающих показателей оценки каждой составляющей ППО, при детализированной оценке количество анализируемых показателей значительно выше.
Рассмотрим последовательность проведения экспресс-оценки ППО.
1. Определение показателей оценки уровней ППО и их пороговых значений. Для этого необходимо определить состав обобщающих и частных показателей оценки состояния, изменения и эффективности использования ППО и рассчитать их значения для исследуемой организации. Затем следует определить их пороговые значения, которые позволят классифицировать ППО по уровням.
В данном примере для экспресс-оценки уровня ППО были выбраны необходимые данные (см. табл.) и экспертным путем определены их пороговые значения. В дальнейшем производится оценка показателей составляющих ППО с учетом их пороговых значений.
2. Оценка показателей производственной составляющей ППО. Износ основных средств. В определенной степени значение данного показателя свидетельствует о наличии или отсутствии проблем, связанных с накопленным износом основных производственных средств. В этом смысле именно накопленный износ, его величина — своего рода показатель успеха или неудачи на рынке средств труда. Данный показатель определяется отношением суммы износа основных фондов к их первоначальной стоимости.
Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — менее 50% — умеренный;
уровень В — 51—69% — требующий обновления;
уровень С — 70% и более — значительный.
Соотношение коэффициентов обновления и выбытия основных средств. Коэффициент обновления рассчитывается как отношение стоимости поступивших основных средств к стоимости основных средств на конец периода. Коэффициент выбытия рассчитывается как отношение стоимости выбывших основных средств к стоимости основных средств на начало года. В случае если обновление основных производственных средств опережает выбытие, то идет процесс «опережения», т.е. следует предполагать, что основные средства не только поддерживаются в работоспособном состоянии, но и происходят процессы существенного обновления или расширения производственной базы. Соотношение компенсации свидетельствует о том, что организация может лишь поддерживать основные производственные средства на достигнутом уровне. Соотношение отставания свидетельствует о том, что организация «теряет» основные производственные средства. Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — > 1;
уровень В — 0,5—1;
уровень С — < 0,5.
Фондоотдача. Данный показатель определяется отношением выручки от реализации товара к среднегодовой стоимости основных средств. Рост фондоотдачи является одним из факторов интенсивного роста объема выпуска товара. Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — > 1;
уровень В — = 1;
уровень С — < 1.
3. Оценка показателей материальной составляющей ППО.
Доля переменных затрат в себестоимости товара. Оценивая данный показатель, нужно иметь в виду, что структура себестоимости имеет ярко выраженные отраслевые особенности. Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — 80% и более;
уровень В - 50-79%;
уровень С — < 50%.
Соотношение изменения цен на сырье, материалы и изменения цен на товар. В случае если значение данного соотношения более единицы — это соотношение называется «диктат поставщика». Поставщик в силу различных причин (дефицитность товара, монопольное положение) имеет возможность диктовать цену на свое сырье, а производитель товара — организация по разным причинам (жесткая конкуренция, низкий покупательский спрос и т.п.) не имеет возможности соответственно повышать цены на товар. Так, если значение показателя равно единице — это «соотношение равноденствия». То есть организация — производитель товара как бы передает «повышение» цен на сырье, материалы на цены на произведенный товар. В том случае, если значение данного соотношения менее единицы, -это уже «диктат производителя». Означает это следующее: сырье, материалы покупаются по низким ценам, а готовый товар пользуется повышенным спросом; либо организация занимает очень выгодную рыночную позицию и имеет возможность «диктовать цены». Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — < 1;
уровень В — = 1;
уровень С — > 1.
Материалоотдача. Данный показатель определяется как отношение выручки от реализации товара к материальным и приравненным к ним затратам в себестоимости товара. Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — 1 — 1,5;
уровень В — 1 — 1,5;
уровень С — < 1.
4. Оценка показателей кадровой составляющей ППО.
Соотношение коэффициента оборота по приему и коэффициента оборота по выбытию будет отражать сбалансированность и динамическое равновесие в формировании трудовых ресурсов организации. Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — 1;
уровень В — 0,5—1;
уровень С — < 0,5.
Профессиональный состав кадров. Присвоение указанной качественной характеристики осуществляется на основе экспертной оценки. Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — соответствует потребности;
уровень В — необходимо обучение и обновление персонала;
уровень С — не соответствует потребностям, необходимо радикальное обновление персонала.
Изменение выработки на одного работающего. Изменение выработки рассчитывается как отношение выработки одного работающего текущего периода к выработке предыдущего периода. Уровень этого показателя для оценки ППО имеет следующую шкалу:
уровень А — >10%;
уровень В - 0-10%;
уровень С — < 0.
5. Оценка уровня составляющих ППО организации. На основе оценок уровней, присвоенных показателям, экспертно определяют их сочетание для присвоения оценки уровню соответствующей составляющей ППО (табл.25).
Таблица 25
Шкала определения уровня составляющих ППО
Уровень составляющей ППО

Сочетания оценок уровней коэффициентов
производственной составляющей материальной составляющей кадровой составляющей
Высокий (А)
А.А.А.
А.А.В.
А А.С.
А.В.В.
А.В.С.
А.С.А.
А.С.В.
А.В.А. А.А.А
А.А.В.
В.А.А..
А. АС.
В.А.С.
С.А.А.
С.А.В
В.А.В ААА.
В.А.А
А.В.А.
А.С.А.
В.В.А.
В.С.А.
С.А.А.
С.В.А.
Средний (В) А.С.С
В.А.А.
В.В.В.
В.В.А
В.А.В.
В.А.С.
В.С.А.
В.В.С.
В.С.В.
В.С.С. С.А.С.
А.В.А.
А.В.В.
А.В.С.
В.В.В.
В.В.А.
С.В.А.
В.В.С.
С.В.С.
С.В.В. С.С.А.
А.А.В.
А.В.В.
А.С.В.
В.В.В.
С.А.В.
В.А.В.
В.С.В.
С.С.В.
С.В.В.
Низкий (С) С.А.А.
С.А.В.
С.В.А.
С.С.С.
С.С.А.
С.А.С.
С.С.В.
С.В.В.
С.В.С. А.С.В.
А.С.А.
В.С.А.
А.С.С.
В.С.В.
В.С.С.
С.С.С.
С.С.А.
С.С.В. А.А.С.
А.В.С.
В.А.С.
А.С.С.
В.В.С.
В.С.С.
С.А.С.
С.В.С.
С.С.С.
Следовательно, составляющей ППО можно присвоить оценку А при следующих уровнях коэффициентов:
 три коэффициента имеют уровень А;
 два коэффициента имеют уровень А, один коэффициент — уровень В.
Присвоить оценку В можно составляющей при следующих уровнях коэффициентов:
 два коэффициента уровня А, один коэффициент уровня С;
 один коэффициент уровня А, один коэффициент уровня В, один коэффициент уровня С;
 два коэффициента уровня В, один коэффициент уровня А;
 три коэффициента уровня В;
 два коэффициента уровня В, один коэффициент уровня С.
Оценка С присваивается составляющей при следующих уровнях коэффициентов:
 два коэффициента уровня С, один коэффициент уровня А
 два коэффициента уровня С, один коэффициент уровня В;
 три коэффициента уровня ППО С.
6. Определение уровня ППО на основе оценок уровней составляющих ППО.
Уровень ППО определяют по той же схеме, что и уровень составляющих ППО (табл.26).
Таблица 26
Оценка и характеристика уровня ППО
Уровень
ППО Уровни составляющих ППО Характеристика ППО
Высокий
(А) А.А.А.
А.А.В.
В. А. А.
А.В.А. Организация находится в состоянии абсолютного равновесия по всем составляющим в соответствии со всеми критериями оценки. Физический объем производства сохранен. Техника и технология, используемые в производстве продукции, находятся в хорошем состоянии
Средний
(В) А.А.С.
А.В.В.
А.В.С.
А.С.В.
А.С.А.
В.В.В.
В.ВА.
В.А.С.
В.С.А.
С.А. А.
С.А.В.
С.В.А. Организация успешно существует в бизнесе, имеются трудности, которые преодолеваются, так как работают механизмы адаптации. Произведенный товар продается. Физический объем производства товаров сохранен (хотя может быть его уменьшение в отдельные периоды). Техническая и технологическая состоятельность в удовлетворительном состоянии. Эффективность использования техники и технологии — среднеотраслевая
Низкий
(С) А.С.С.
В.А.В.
В.В.С.
В.С.В.
В.С.С.
С.А.С.
С.В.С.
С.С.С.
С.С.А.
С.С.В.
С.В.В. Наличие хронических нарушений большинства пара- метров всех функциональных составляющих: проблемы с обеспечением организации, сырьем, материалами трудовыми ресурсами, неэффективное их использование. Наличие проблем с техническим и технологическим обеспечением производственной деятельности Эффективность использования основных производственных фондов, трудовых и материальных ресурсов ниже среднеотраслевого уровня
. Балльная оценка показателей. Каждому значению показателя, попавшему в интервал, присваивается определенная балльная оценка. Наибольший балл должен соответствовать самому благоприятному значению, наименьший балл — самому критическому. Уровень и диапазон балльных оценок выбирают экспертно.
Для рассмотренного примера шкала значений будет выглядеть следующим образом:
коэффициенты уровня ППО А — 10 баллов;
коэффициенты уровня ППО В ~ 6 баллов;
коэффициенты уровня ППО С — 2 балла.
Максимальное значение шкалы — 30 баллов (10 х 3), где 10 -максимальный балл по рассчитанным коэффициентам каждой группы показателей; 3 — количество показателей, характеризующих каждую из составляющих ППО.
Минимальное значение шкалы — 6 баллов (2 х 3), где 2 -минимальный балл по рассчитанным коэффициентам каждой структурной группы; 3 — количество показателей, характеризующих каждую из составляющих ППО.
Присвоение интервалам значений показателей определенных балльных значений рекомендуется проводить, используя метод экспертной оценки, также как и для отнесения их к определенному уровню ППО (А, В или С).
На основе данных рассуждений были определены пороговые значения балльной шкалы:
 уровень ППО А — 26—30 баллов;
 уровень ППО В — 14—22 балла;
 уровень ППО С — 6—14 баллов.
Для исследуемой организации приведено сопоставление значений показателей с пороговыми, их соответствующая оценка (А, В или С), и на ее основе определена балльная оценка. Кроме того, в табл. проведена оценка по каждой составляющей ППО (А, В или С), а также определена балльная оценка составляющих ППО суммированием балльных оценок коэффициентов.
8. Определение значимости составляющих ППО.
В целях определения итогового уровня ППО хозяйствующего субъекта каждой составляющей ППО в зависимости от региональной или отраслевой принадлежности организации присваиваются весовые коэффициенты.
В рассматриваемой организации весовой коэффициент 1,2 присваивается материальной составляющей ППО. Она имеет особую значимость, так как о высоком уровне производственного потенциала в данном случае будет свидетельствовать своевременность поставок сырья, его высокое качество, максимальная оборачиваемость и т.д.
В таблице 27 приведены итоговые значения всех составляющих и показателей оценки ППО для исследуемой организации.
Таблица 27
Результаты оценки уровня показателей и составляющих ППО
Показатель Значение показателя Оценка уровня Балльная оценка Весовой коэффициент Итоговая
балльная
оценка
Оценка производственной составляющей А 30 1 30
Износ основных средств, % 24.78<50 A 10 - -
Соотношение коэффициентов обновления и выбытия основных средств 17.07>4.14 A 10 - -
Фондоотдача 4.34>1 A 10 - -
Оценка материальной составляющей A 30 1.2 36
Доля переменных затрат в себестоимости товара, % 84.51>80 A 10 - -
Соотношение изменения цен на сырье, материалы и изменения цен на товар <1 A 10 - -
Материалоотдача 1.33<1.5 A 10 - -
Оценка кадровой составляющей A 26 1 - 26
Соотношение коэффициента оборота по приему и коэффициента оборота по выбытию 20.9:17.8=1.174157>1 A 10 - -
Профессиональный состав кадров Необходимо обучение и обновление персонала B 6 - -
Изменение выра-ботки на одного работающего, %
21 A 10 - -
Сумма баллов 86 - 92
Таким образом, исследуемой организации можно присвоить высокий уровень производственного потенциала (А). Однако, возможно, существуют проблемы с уровнем профессионального состава работающих.

3. Оценка финансового потенциала организации
Финансовый потенциал организации (ФПО) — это отношения, возникающие на организации по поводу достижения максимально возможного финансового результата при условии:
 наличия собственного капитала, достаточного для выполнения условий ликвидности и финансовой устойчивости;
 возможности привлечения капитала в объеме, необходимом для реализации эффективных инвестиционных проектов;
 рентабельности вложенного капитала;
 наличия эффективной системы управления финансами, обеспечивающей прозрачность текущего и будущего финансового состояния.
Методика определения уровня ФПО включает определенную последовательность шагов.
1. Оценка ФПО по финансовым показателям. На данном шаге предлагается провести экспресс-анализ основных показателей, характеризующих ликвидность, платежеспособность и финансовую устойчивость организации. Учитывая многообразие финансовых процессов, множественность финансовых показателей, различие в уровне их критических оценок, различную степень их отклонений от фактических значений и возникающие при этом сложности в оценке | финансовой устойчивости организации, рекомендуется проводить интегральную рейтинговую оценку ФПО.
Этот вид оценки включает в себя подготовительный и расчетный этапы.
Подготовительный этап предполагает определение набора финансовых показателей, по которым будет производиться оценка, а также определение их пороговых значений в целях отнесения их к тому или иному уровню. На расчетном этапе производится определение значений финансовых показателей организации, характеризующих , уровень ФПО, а затем определяют их уровень в соответствии с приведенной выше таблицей.
Выданном примере для оценки ФПО выбран набор следующих показателей:
 коэффициент финансовой независимости (коэффициент автономии) характеризует долю собственного капитала в валюте баланса, превышение данным показателем нормативного значения указывает на укрепление финансовой независимости организации от внешних источников;
 коэффициент текущей ликвидности (или общий коэффициент покрытия долгов, или коэффициент покрытия) характеризует степень покрытия оборотных активов оборотными пассивами и применяется для оценки способности организации выполнить свои краткосрочные обязательства;
 коэффициент срочной ликвидности — отношение наиболее ликвидной части оборотных средств (денежных средств, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений) к краткосрочным обязательствам;
 коэффициент абсолютной ликвидности — это отношение наиболее ликвидных активов организации (денежных средств и ликвидных ценных бумаг) к текущим обязательствам;
 рентабельность активов — коэффициент, характеризующий эффективность использования всего имущества организации, рассчитывается как частное от деления чистой прибыли на среднегодовую величину активов;
 рентабельность собственного капитала показывает эффективность использования капитала, инвестированного фирмой за счет собственного источника финансирования, и рассчитывается как отношение чистой прибыли к заемному капиталу;
 отношение объема продаж к общим активам характеризует эффективность использования активов для производства;
 коэффициент доли заемных средств называется также удельным весом заемного капитала и рассчитывается как отношение заемных средств к собственным средствам;
 доля свободных от обязательств активов, находящихся в мобильной форме, отражает долю оборотных активов в структуре активов;
 эффективность использования активов для производства товаров определяется отношением выручки от продажи товаров к валюте баланса;
 доля накопленного капитала определяется отношением нераспределенной прибыли прошлых лет и текущего периода к валюте баланса.
Результаты подготовительного и расчетного этапов для исследуемой организации приведены в табл. 28
Таблица 28
Оценка уровня финансовых показателей
Показатель Высокий уровень (А) Средний уровень (В) Низкий уровень (С) Для исследуемой организации
значение показателя оценка уровня
Коэффициент финансовой независимости > 0,5 0,3—0,5 < 0,3 0,684 А
Коэффициент текущей ликвидности > 2,0 1,0—2,0 < 1,0 1,463 В
Коэффициент срочной ликвидности > 0,8 0,4—0,8 < 0,4 0,525 В
Коэффициент абсолютной ликвидности > 0,2 0,1—0,2 < 0,1 0,086 С
Рентабельность всех активов > 0,1 0.05—0,1 < 0,05 0,1746 А
Рентабельность собственного капитала > 0,15 0,1—0,15 < 0,1 0,116 А
Эффективность использования активов для производства товара > 1,6 1,0—1,6 < 1,0 2,45 А
Доля заемных средств в общей сумме источников < 0,5 0,7—0,5 > 0,7 0,316 А
Доля свободных от обязательств активов, находящихся в мобильной форме > 0,26 0,1—0,26 < 0,1 0,554 А
Доля накопленного капитала > 0,1 0,05—0,1 < 0,05 0,41 А
2. Составление кривой ФПО по финансовым показателям и определение уровня ФПО.
Для иллюстрации методики в качестве примера рассмотрим оценку ФПО исследуемой организации.
Результаты сопоставления полученных значений финансовых коэффициентов со шкалой, характеризующей уровни ФПО, заносятся в таблицу. Если соединить отмеченные позиции единой лини ей, то получается кривая ФПО, характеризующая его уровень по финансовым показателям.
Итоговую оценку уровня ФПО по финансовым показателям рекомендуется проводить экспертным путем.
Набранные баллы свидетельствуют о том, что платежеспособность организации и его финансовая устойчивость находятся на приемлемом уровне, хотя отдельные показатели имеют достаточно низкий рейтинг, в частности, ликвидность активов организации не является высокой (табл.29).
3. Оценка ФПО по критерию «наличие эффективной системы управления финансами». Под эффективной системой управления финансами обычно понимают технологию составления плана работы организации, скоординированного по всем подразделениям или функциям. Этот план базируется на комплексном анализе прогнозов изменения внешних и внутренних параметров и получении посредством расчета экономических и финансовых индикаторов деятельности организации. Эффективная система управления финансами включает также механизм оперативно-тактического управления, который обеспечивает решение возникающих проблем и достижение заданных целей (объемов производства, прибыли, инвестиций) с минимальными отклонениями (не более 20%).
Данный вид оценки проводится экспертным путем и предполагает отнесение организации к тому или иному уровню ФПО по следующему принципу:
 высокий уровень ФПО — наличие в организации системы бюджетного планирования;
 средний уровень ФПО — наличие в организации системы плановых отчетов;
 низкий уровень ФПО — наличие в организации системы планирования коэффициентным методом.
Рассматриваемой организации можно присвоить средний уровень ФПО по критерию «наличие эффективной системы управления финансами», так как многолетний опыт успешного функционирования организации подтверждает наличие эффективной системы плановых отчетов. Вопрос внедрения бюджетного планирования в настоящее время связан с перестройкой системы бухгалтерского учета и переподготовки кадров, что в настоящее время для данной организации может рассматриваться только в среднесрочной перспективе.
Таблица 29
Кривая ФПО по финансовым показателям
Показатель Высокий уровень ФПО (А) Средний уровень ФПО (В) Низкий уровень ФПО (С)
1. Коэффициент финансовой независимости

2. Коэффициент текущей ликвидности

3. Коэффициент срочной ликвидности

4. Коэффициент абсолютной ликвидности'

5. Рентабельность всех активов

6. Рентабельность собственного капитала
7. Эффективность использования активов для производства товара
8. Доля заемных средств в общей сумме источников
9. Доля свободных от обязательств активов, находящихся в мобильной форме
10. Доля накопленного капитала
4. Комплексная оценка ФПО. На данном шаге определяется комплексная оценка ФПО.
Пример определения уровней ФПО приведен в табл.30
Таблица 30
Характеристика уровней финансового потенциала
Уровень ФПО Краткая характеристика
Высокий Деятельность организации прибыльна. Финансовое положение стабильно
Средний Деятельность организации прибыльна, однако финансовая стабильность во многом зависит от изменений как во внутренней, так и во внешней среде
Низкий Организация финансово нестабильна
Данный этап рекомендуется проводить экспертным путем на основании значимости каждой составляющей.
Для нашего примера организация не по всем составляющим ФПО имеет высокие оценки, следовательно, ей можно присвоить средний уровень ФПО.
Таким образом, оценка производственного и финансового потенциала организации — необходимый этап стратегического анализа и управления, охватывающий все основные внутренние процессы. В результате такого анализа обеспечивается системный взгляд на организацию, который позволит не только выявить все сильные и слабые стороны, но и создать на этой основе комплексный план перспективного развития.
Вопросы для самоконтроля:
1. Какие составляющие образуют совокупный экономический потенциал организации?
2. Что понимают под производственным потенциалом организации?
3. Какими показателями оценивается производственная составляющая производственного потенциала?
4. Назовите основные показатели оценки материальной составляющей производственного потенциала.
5. Что характеризуют показатели оценки кадровой составляющей производственного потенциала?
6. В какой последовательности проводится экспресс-оценка. По какой шкале оценивается уровень износа основных средств?
7. Как оценивается доля переменных затрат в себестоимости товара в материальной составляющей производственного потенциала?
8. Что отражает оценка соотношения коэффициента оборота по
приему и коэффициента оборота по выбытию кадров?
9. Как оценивается изменение выработки на одного работающего?
10. Каков принцип формирования шкалы определения уровня составляющих производственного потенциала?
11. Каким образом определяется уровень производственного потенциала на основе оценок уровней его составляющих?
12. Что показывают результаты оценки уровня показателей и составляющих производственного потенциала?
13. Какую последовательность шагов включает методика определения уровня финансового потенциала организации?
14. Каким образом оценивается уровень финансовых показателей?
15. Что характеризует кривая, составленная на основе оценок финансовых показателей?



ПРИЛОЖЕНИЕ 1
Система показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности
Наименование показателя Формула расчета Информационное обеспечение
Отчетная форма Номера строк (с.), граф (г.)
1 2 3 4
1. Оценка имущественного положения
1.1. Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении организации итог баланса-нетто 1 с.300- с.252-с.244
1.2. Доля основных средств в активах стоимость основных средств 1 с. 120
итог баланса-нетто с.300–с.252–с.244
1.3. Доля активной части основных средств стоимость активной части основных средств 5 c.363(г.6)+с.364(г.6)
стоимость основных средств с. 371 (г. 6)
1.4. Коэффициент износа основных средств износ основных средств 5 с. 394 (г. 4)
первоначальная стоимость основных средств с. 371 (г. 6)
1.5. Коэффициент износа активной части основных средств износ активной части основных средств 5 с.394(г.4)
первоначальная стоимость активной части основных средств с.363 (г.6)+с.366 (г.6)
1.6. Коэффициент обновления первоначальная стоимость поступивших за период основных средств 5 с. 371 (г. 4)
первоначальная стоимость основных средств на конец периода с. 371 (г. 6) '
1.7. Коэффициент выбытия первоначальная стоимость выбывших за период основных средств 5 с. 371 (г. 5)
первоначальная стоимость основных средств на начало периода с. 371 (г. 3)
2. Оценка ликвидности
2.1. Величина собственных оборотных средств (функционирующий капитал) собственный капитал + долгосрочные обязательства — внеоборотные активы
или
оборотные активы —краткосрочные пассивы 1 с.490-с.252-с.244+
c.590-с.190–с.230
или
с.290-с.252-с.244-
с.230-с.690
2.2. Маневренность собственных оборотных средств денежные средства 1 с. 260
функционирующий капитал с.290-с.252-с.244–с.230–с.690
2.3. Коэффициент текущей ликвидности оборотные активы 1 с.290-с.252-с.244–с.230
краткосрочные пассивы с.690
2.4. Коэффициент быстрой ликвидности оборотные активы за минусом запасов 1 с.290-с.252-с.244-с.210-с.220-с.230
краткосрочные пассивы с. 690
2.5. Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) денежные средства 1 с.260
краткосрочные пассивы с.690
2.6. Доля оборотных средств в активах оборотные активы 1 с.290-с.252-с.244-с.230
всего хозяйственных средств (нетто) с.300-с.252-с.244
2.7. Доля собственных оборотных средств в общей их сумме собственные оборотные средства 1 с.290-с.252-с.244-с.230-с.690
оборотные активы с.290-с.252-с.244-с.230
2.8. Доля запасов в оборотных активах запасы 1 с.210 + с.220
оборотные активы с.290 - с.230
3. Оценка финансовой устойчивости
3.1. Коэффициент концентрации собственного капитала собственный капитал 1 с.490-с.465-с.252-с.244
всего хозяйственных средств (нетто) с.300-с.252-с.244
3.2. Коэффициент финансовой зависимости всего хозяйственных средств (нетто) 1 с.300 - с.252 - с.244
собственный капитал с.490 - с.252 -с.244
3.3. Коэффициент маневренности собственного капитала собственные оборотные средства 1 с.290-с.252-c.244-c.230-с.690
собственный капитал с.490-с.252-с.244
3.4. Коэффициент концентрации заемного капитала заемный капитал 1 с.590+c.690
всего хозяйственных средств (нетто) с.300-с.252-с.244
3.5. Коэффициент структуры долгосрочных вложений долгосрочные пассивы 1 с.590
внеоборотные активы с.190+ с.230
3.6. Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств долгосрочные пассивы 1 c.590
долгосрочные пассивы + собственный капитал с.490-с.252-с.244+с.590
3.7. Коэффициент структуры заемного капитала долгосрочные пассивы 1 с.590
заемный капитал с.590 + с.690
3.8. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств заемный капитал 1 с.590 + с.690
собственный капитал с.490 - c.252 -с.244
4. Оценка деловой активности
4.1. Выручка от реализации — 2 с.010
4.2. Чистая прибыль — 2 с. 190
4.3. Производительность труда выручка от реализации 2, 5 с.010(ф.№2)
среднесписочная численность с.760(ф.№5)
4.4. Фондоотдача выручка от реализации 1, 2 с.010(ф.№2)
средняя стоимость основных средств с.120 (ф.№ 1)
4.5. Оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах) выручка от реализации 1, 2 с.010 (ф.№2)
средняя дебиторская задолженность с.240(ф.№1)
4.6. Оборачиваемость средств в расчетах (в днях) 360 дней 1, 2 см. алгоритм для показателя 4.5
Показатель 4.5
4.7. Оборачиваемость запасов (в оборотах) себестоимость реализации 1, 2 с.020 (ф.№2)
средние запасы с.210+с.220 (ф.№ 1)
4.8. Оборачиваемость запасов (в днях) 360 дней 1, 2 см. алгоритм для показателя 4.7
Показатель 4.7
4.9. Оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях) средняя кредиторская задолженность х 360 дн. 1, 2 с.611+с.621+с.622
+с.627 (ф.№1)
себестоимость реализации с.020(ф.№2)
4.10. Продолжительность операционного цикла показатель 4.6+показатель 4.8 1,2 см. алгоритмы для показателей 4.6, 4.8
4.11. Коэффициент погашаемости дебитор-ской задолженности средняя дебиторская задолженность 1, 2 см. алгоритм для показателя 4.5
выручка от реализации
4.12. Оборачиваемость собственного капитала выручка от реализации 1, 2 с.010(ф.№2)
средняя величина собственного капитала с.490–с.252–с.244
(ф. № 1)
5. Оценка рентабельности
5.1. Чистая прибыль балансовая прибыль —платежи в бюджет 2 с.190
5.2. Рентабельность продукции прибыль от продаж 2 с.050
выручка от продаж с.010
5.3. Рентабельность основной деятельности прибыль от продаж 2 с.050
затраты на производство и сбыт продукции с.020+с.030+с.040
5.4. Рентабельность совокупного капитала чистая прибыль 1, 2 с.190 (ф.№2)
итог среднего баланса-нетто с.300 - c.252 -с.244
(Ф.№1)
5.5. Рентабельность собственного капитала чистая прибыль 1, 2 с.190 (ф.№2)
средняя величина собственного капитала с.490 - c.252 -с.244
(ф.№1)
5.6. Период окупаемости собственного капитала средняя величина собственного капитала 1, 2 с.490-с.252-с.244
(ф.№1)
чистая прибыль с.140-с.150(ф.№2)


ЛИТЕРАТУРА
1. Адамайтис Л.А. «Анализ финансовой отчетности» Практикум, М., «Кнорус», 2007г.
2. Алексеева А.И., Васильев Ю.В.»Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности» Учебное пособие. –М.: КНОРУС, 2007г.
3. Баканов М.И. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - Н.: Учебник Финансы и статистика, 1997.
4. Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2000. 112с.
5. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. «Анализ финансовой отчетности» Учебное пособие, М., «Дело и сервис», 2003г.
6. Глебова О.П., Иванов К.А. и др. «Формирование себестоимости» М., МЦФЭР, 2005г.
7. Гиляровская Л.Т. «Экономический анализ» М., «ЮНИТИ», 2001г.
8. Ефимова О.В., Мельник М.В.»Анализ финансовой отчетности». – М.: «Омега-Л», 2004г..
9. Ковалев В.В., Патров В.В. Как читать баланс. – М.: Финансы и статистика, 1998.
10. Ковалев В.В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 1996.
11. Ковалев В.В, Волкова О.Н. «Анализ хозяйственной деятельности предприятия»-Учебник, -М., «Проспект» 2000г.
12. Калина А.В., Конева М.И. «Современный экономический анализ и прогнозирование». Учебное пособие. К: МАУП, 2003г.
13. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. «Финансовый анализ» Учебное пособие. ООО «Издательство ЮНИТИ-ДАНА», 2001г.
14. Маха Р. «Калькулирование себестоимости по прямым издержкам» М., «Омега-Л» , 2007г.
15. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. –М.:.: «Инфра-М», 2006г.
16. .Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности– М.: «Инфра-М»», 2001г.
17. Савицкая Г.В. «Экономический анализ»– М.: «Новое знание», 2005г.
18. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализ предприятия. – М.: Инфра –М, 1996.
19. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. – М.: Инфра – М, 1999.
20. «Экономический анализ» Учебник под ред. проф. Н.В. Войтоловского, проф. А.П. Калининой, проф. И.И. Мазуровой 2 изд. М: «Высшее образование», 2006



Узнать цены!

Сделать заказ!

Главная / Методички / МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ И ИЗУЧЕНИЕ КУРСА АНАЛИЗ И ДИАГНОСТИКА ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ